مصطلحات خيارات الأسهم

خيارات الخيارات الرئيسية.
(أكا بالتأكيد، وليس مملة التعاريف)
لا تقلق إذا كانت بعض هذه المعاني واضحة في البداية. هذا طبيعي. فقط الحفاظ على المضي قدما، وسوف تصبح كل شيء أكثر وضوحا مع مرور الوقت.
لونغ & مداش؛ هذا المصطلح يمكن أن يكون مربكا جدا. على هذا الموقع، فإنه عادة لا يشير إلى الوقت. كما هو الحال في، & لدكو؛ ألي الاستثمار لا يترك لي على الانتظار لفترة طويلة. & رديقو؛ أو المسافة، كما هو الحال في، & لدكو؛ ذهبت لفترة طويلة هرول. & رديقو؛
عندما تتحدث عن الخيارات والأسهم، & لدكو؛ لونغ & رديقو؛ يعني وضع الملكية. بعد أن كنت قد اشتريت خيارا أو الأسهم، كنت تعتبر "طويلة" أن الأمن في حسابك.
قصير & مداش؛ قصير هو واحد آخر من تلك الكلمات عليك أن تكون حذرا حول. فإنه لا يشير إلى شعرك بعد قطع الطنانة، أو ذلك الوقت في المخيم عندما كنت قصيرة صفح السرير المستشار الخاص بك.
إذا كنت قد بيعت خيارا أو مخزنا دون امتلاكه فعليا، فسيتم اعتبارك بعد ذلك & لدكو؛ شورت & رديقو؛ أن الأمن في حسابك. هذا أحد الأشياء المثيرة للاهتمام حول الخيارات. يمكنك بيع شيء لا تملكه بالفعل. ولكن عند القيام بذلك، قد تكون ملزمة للقيام بشيء في وقت لاحق. تابع القراءة للحصول على صورة أوضح لما قد يكون عليه شيء ما لاستراتيجيات محددة.
سعر الإضراب & مداش؛ السعر المتفق عليه مسبقا للسهم الذي يمكن شراء أو بيع المخزون بموجب شروط عقد الخيار. يشير بعض الأشخاص إلى سعر الإضراب مثل & لدكو؛ سعر التمرين & رديقو ؛.
إن-ذي-ماني (إيتم) & مداش؛ بالنسبة لخيارات الاتصال، يعني ذلك أن سعر السهم أعلى من سعر الإضراب. حتى إذا كان المكالمة لديها سعر الإضراب من $ 50 والسهم يتداول عند 55 $، وهذا الخيار هو في المال.
ل خيارات الخيارات، فهذا يعني سعر السهم هو أقل من سعر الإضراب. حتى إذا كان وضع لديها سعر الإضراب من 50 $ ويتم تداول الأسهم في 45 $، وهذا الخيار هو في المال.
هذا المصطلح قد أذكر لكم أيضا أغنية كبيرة من 1930s التي يمكنك الاستفادة من الرقص إلى كلما تذهب استراتيجيات الخيار الخاص بك وفقا للخطة.
أوت-أوف-ذي-ماني (أوتم) & مداش؛ بالنسبة لخيارات الاتصال، يعني ذلك أن سعر السهم أقل من سعر الإضراب. بالنسبة لخيارات الشراء، فهذا يعني أن سعر السهم أعلى من سعر الإضراب. ويتكون سعر خيارات خارج المال بالكامل من & لدكو؛ قيمة الوقت. & رديقو؛
أت-ذي-ماني (أتم) & مداش؛ الخيار هو & لدكو؛ في-المال & رديقو؛ عندما يكون سعر السهم مساويا لسعر الإضراب. (وبما أن القيمتين نادرا ما تكون متساوية تماما، عند شراء خيارات سعر الإضراب الأقرب إلى سعر السهم عادة ما يطلق عليه & لدكو؛ ضربة أتم. & رديقو؛)
القيمة الجوهرية & مداش؛ المبلغ هو الخيار في المال. من الواضح، فقط في المال خيارات لها قيمة جوهرية.
قيمة الوقت & مداش؛ الجزء من سعر الخيار الذي يقوم على وقته لانتهاء الصلاحية. إذا طرحت مبلغ القيمة الجوهرية من سعر الخيار، فسيتم ترك القيمة الزمنية. إذا لم يكن للخيار قيمة جوهرية (بمعنى أنه خارج نطاق الأموال)، فإن قيمته بالكامل تستند إلى القيمة الزمنية.
دعنا ننتهز هذه الفرصة لنقول لك أثناء قراءتك لهذا الموقع، إنك تنفق وقتك بشكل معقول.
تمرين & مداش؛ يحدث هذا عندما يستدعي مالك أحد الخيارات الحق المضمنة في عقد الخيار. في عبارات الشخص العادي، فهذا يعني أن مالك الخيار يقوم بشراء أو بيع المخزون الأساسي بسعر الإضراب، ويتطلب من البائع الخيار أن يأخذ الجانب الآخر من الصفقة.
ومن المثير للاهتمام، والخيارات هي الكثير مثل معظم الناس، في هذا التمرين هو حدث نادر إلى حد ما. (اطلع على خيارات الدفع النقدي.)
التعيين & مداش؛ عندما يمارس مالك الخيار الخيار، يتم تعيين بائع الخيار (أو & لدكو؛ الكاتب & رديقو؛) ويجب أن يكون جيدا على التزامه. وهذا يعني أنه مطلوب منها شراء أو بيع المخزون الأساسي بسعر الإضراب.
خيارات الفهرس مقابل خيارات الأسهم & مداش؛ هناك عدد قليل جدا من الاختلافات بين الخيارات استنادا إلى مؤشر مقابل تلك القائمة على الأسهم، أو الأسهم. أولا، لا يمكن عادة ممارسة خيارات الفهرس قبل انتهاء الصلاحية، في حين أن خيارات الأسهم عادة ما يمكن.
ثانيا، اليوم الأخير لتداول معظم خيارات المؤشر هو الخميس قبل الجمعة الثالثة من شهر انتهاء الصلاحية. (وهذا ليس دائما الخميس الثالث من الشهر، وقد يكون في الواقع ثاني يوم الخميس إذا بدأ الشهر يوم الجمعة). ولكن اليوم الأخير لخيارات الأسهم التجارية هو ثالث يوم جمعة من شهر انتهاء الصلاحية.
وثالثا، يتم تسوية خيارات الفهرس، ولكن خيارات الأسهم تؤدي إلى تغيير المخزون.
ملاحظة: هناك عدة استثناءات لهذه الإرشادات العامة حول خيارات الفهرس. إذا كنت تريد التداول في فهرس، فيجب أن تأخذ الوقت الكافي لفهم خصائصه. انظر ما هو خيار الفهرس؟ أو اطلب من وسيط ألي إنفست.
أمر وقف الخسارة - أمر لبيع مخزون أو خيار عندما يصل إلى سعر معين (سعر التوقف). تم تصميم الطلب للمساعدة في الحد من تعرض المستثمر للأسواق في وضع قائم.
في ما يلي كيفية عمل أمر إيقاف الخسارة: أولا تحدد سعر إيقاف، عادة أقل من سعر السوق الحالي لمركز طويل قائم. عن طريق اختيار سعر أقل من السوق الحالية، فإنك تقول أساسا، & لدكو؛ هذه هي النقطة السلبية حيث أود أن أخرج من موقفي. & رديقو؛
الماضي هذا السعر، لم تعد تريد الجبن. كنت تريد فقط للخروج من الفخ. عندما يتداول الموقف الخاص بك في أو من خلال سعر وقف الخاص بك، وسوف تحصل على تفعيل أمر وقفك كطلب السوق، والسعي للحصول على أفضل سعر السوق المتاحة في ذلك الوقت يتم تشغيل النظام لإغلاق موقفكم.
أي مناقشة لأوامر التوقف لا تتوقف دون الإشارة إلى هذا التحذير: فهي لا توفر الكثير من الحماية إذا تم إغلاق السوق أو توقف التداول خلال النهار. في تلك الحالات، من المرجح أن الفجوة & مداش؛ أي أن سعر التداول التالي بعد توقف التداول قد يختلف كثيرا عن الأسعار قبل التوقف. إذا كان الثغرات الأسهم، الجانب السلبي لدكو؛ وقائية رديقو؛ من المرجح أن يؤدي الأمر إلى ظهوره، ولكن لا يخمن أي شخص السعر التالي الذي سيكون متاحا.
الانحراف المعياري & مداش؛ هذا الموقع هو حول الخيارات، وليس الإحصاءات. ولكن بما أننا نستخدم هذا المصطلح كثيرا، فلنوضح معناها قليلا.
إذا افترضنا الأسهم لديها توزيع السعر العادي بسيط، يمكننا حساب ما خطوة واحدة الانحراف القياسية للسهم سيكون. على أساس سنوي، سيبقى السهم في حدود زائد أو ناقص انحراف معياري واحد تقريبا 68٪ من الوقت. هذا يأتي في متناول اليدين عند معرفة النطاق المحتمل للحركة لمخزون معين.
لبساطة & رسكو؛ ق ساكي، وهنا نفترض التوزيع العادي. وتفترض معظم نماذج التسعير توزيع عادي للسجل. فقط في حال كنت إحصائي أو شيء من هذا.
تعلم نصائح التداول & أمب؛ الاستراتيجيات.
من خبراء علي للاستثمار.
الخيارات تنطوي على مخاطر وليست مناسبة لجميع المستثمرين. لمزيد من المعلومات، يرجى مراجعة خصائص ومخاطر كتيب الخيارات الموحدة قبل البدء في خيارات التداول. خيارات المستثمرين قد تفقد كامل مبلغ استثماراتها في فترة قصيرة نسبيا من الزمن.
تتضمن استراتيجيات خيارات الساق المتعددة مخاطر إضافية، وقد تؤدي إلى معالجات ضريبية معقدة. يرجى استشارة أخصائي الضرائب قبل تنفيذ هذه الاستراتيجيات. يمثل التقلب الضمني إجماع السوق على المستوى المستقبلي لتقلب أسعار الأسهم أو احتمال الوصول إلى نقطة سعرية محددة. ويمثل الإغريق الإجماع في السوق حول كيفية استجابة الخيار للتغيرات في بعض المتغيرات المرتبطة بتسعير عقد الخيار. ليس هناك ما يضمن أن توقعات التقلب الضمني أو الإغريق سيكون صحيحا.
توفر شركة ألي انفست للمستثمرين ذوييا خدمات خصم وساطة، ولا تقدم توصيات أو تقدم استشارات مالية أو قانونية أو ضريبية. قد تختلف استجابة النظام وأوقات الوصول بسبب ظروف السوق، وأداء النظام، وعوامل أخرى. أنت وحدك مسؤول عن تقييم المزايا والمخاطر المرتبطة باستخدام أنظمة أو خدمات أو منتجات ألي انفستنس ™. المحتوى والأبحاث والأدوات ورموز الأسهم أو الخيارات هي لأغراض تعليمية وتوضيحية فقط ولا تنطوي على توصية أو التماس لشراء أو بيع أمن معين أو الانخراط في أي استراتيجية استثمار معينة. إن الإسقاطات أو المعلومات الأخرى المتعلقة باحتمال أن تکون نتائج الاستثمار المختلفة افتراضیة بطبيعتھا، ولیست مضمونة للدقة أو الکتمال، ولا تعکس نتائج الاستثمار الفعلیة، ولا تمثل ضمانات للنتائج المستقبلیة. تتضمن جميع االستثمارات مخاطر، وقد تتجاوز الخسائر المبلغ المستثمر، كما أن األداء السابق لألمن أو الصناعة أو القطاع أو السوق أو المنتج المالي ال يضمن النتائج أو العوائد المستقبلية.
الأوراق المالية المقدمة من خلال ألي انفست للأوراق المالية، ليك. عضو في فينرا و أند سيك. ألي انفست للأوراق المالية، ليك هي شركة تابعة مملوكة بالكامل لشركة ألي المالية

مصطلحات خيارات الأسهم
ويتجه المستثمرون الخبراء إلى هذه الأسهم.
كيفية الاستثمار أساسيات الاستثمار وسيط مقارنة مسرد الأسهم صناديق الاستثمار المشترك.
أدوات الاستثمار فرز الأوراق المالية جورو سكرينر المستشار المالي.
مقال متميز.
بعض التغييرات الكبيرة في المخزن.
تقييم الأسهم تقييماتي محفظة ذكية نظرة عامة ماي هولدينغز تحليل محفظة بلدي الحشد البصائر أدائي تخصيص الخاص بك.
الانضمام إلى مجتمع ناسداك اليوم والحصول مجانا، والوصول الفوري إلى المحافظ، وتصنيفات الأسهم، والتنبيهات في الوقت الحقيقي، وأكثر!
عضوا فعلا؟
تحرير المفضلة.
أدخل ما يصل إلى 25 رمزا مفصولة بفواصل أو مسافات في مربع النص أدناه. وستكون هذه الرموز متاحة خلال الجلسة لاستخدامها في الصفحات السارية.
تخصيص تجربة نسداق الخاص بك.
حدد لون الخلفية الذي تختاره:
حدد صفحة الهدف الافتراضية للبحث الاقتباس:
الرجاء تأكيد اختيارك:
لقد اخترت تغيير الإعداد الافتراضي الخاص بك للبحث اقتباس. ستصبح الآن الصفحة المستهدفة الافتراضية؛ إلا إذا قمت بتغيير التهيئة مرة أخرى، أو قمت بحذف ملفات تعريف الارتباط. هل تريد بالتأكيد تغيير إعداداتك؟
يرجى تعطيل برنامج حظر الإعلانات (أو تحديث إعداداتك لضمان تمكين جافا سكريبت وملفات تعريف الارتباط)، حتى نتمكن من الاستمرار في تزويدك بأخبار السوق من الدرجة الأولى والبيانات التي تتوقعها منا.

خيار شراء الأسهم.
ما هو "خيار الأسهم"
خيار الأسهم هو امتياز، يباع من قبل طرف إلى آخر، يعطي المشتري الحق، ولكن ليس الالتزام، لشراء أو بيع الأسهم بسعر متفق عليه في غضون فترة معينة من الزمن. يمكن ممارسة الخيارات الأمريكية، التي تشكل معظم خيارات الأسهم المتداولة في البورصة العامة، في أي وقت بين تاريخ الشراء وتاريخ انتهاء صلاحية الخيار. من ناحية أخرى، الخيارات الأوروبية، والمعروفة أيضا باسم "خيارات الأسهم" في المملكة المتحدة، هي أقل شيوعا قليلا، ويمكن استبدالها فقط في تاريخ انتهاء الصلاحية.
كسر السهم "خيار الأسهم"
ويكون عقد خيار الأسهم بين طرفين متفقين، وتمثل الخيارات عادة 100 سهم من أسهم أساسية.
وضع وخيارات الاتصال.
ويعتبر خيار الأسهم دعوة عندما يدخل المشتري في عقد لشراء الأسهم بسعر محدد في تاريخ محدد. ويعتبر خيارا عندما يقوم المشتري الخيار بإبرام عقد لبيع الأسهم بسعر متفق عليه في أو قبل تاريخ محدد.
والفكرة هي أن المشتري من خيار الدعوة يعتقد أن الأسهم الأساسية سوف تزيد، في حين أن البائع من الخيار يعتقد خلاف ذلك. ولدى حامل الخيار فائدة شراء السهم بخصم من قيمته السوقية الحالية إذا زاد سعر السهم قبل انتهاء صلاحيته. ومع ذلك، إذا اعتقد المشتري أن السهم سوف ينخفض ​​في القيمة، فإنه يدخل في عقد الخيار الذي يعطيه الحق في بيع الأسهم في تاريخ لاحق. إذا فقد المخزون الأساسي القيمة قبل انتهاء الصلاحية، فإن حامل الخيار قادر على بيعه مقابل قسط من القيمة السوقية الحالية.
سعر الإضراب للخيار هو ما يملي ما إذا كان قيمته أم لا. سعر الإضراب هو السعر المحدد مسبقا الذي يمكن شراء أو بيع الأسهم الأساسية. ربح حاملي المكالمة عندما يكون سعر الإضراب أقل من القيمة السوقية الحالية. وضع أصحاب الخيار الربح عندما يكون سعر الإضراب أعلى من القيمة السوقية الحالية.
خيارات الأسهم للموظفين.
خيارات الأسهم الموظف مماثلة للدعوة أو وضع الخيارات، مع بعض الاختلافات الرئيسية. وعادة ما تكون خيارات أسهم الموظفين مستحقة بدلا من أن يكون لها وقت محدد حتى تاريخ الاستحقاق. وهذا يعني أن الموظف يجب أن يبقى عاملا لفترة محددة من الوقت قبل أن يكسب الحق في شراء خياراته. وهناك أيضا سعر المنحة الذي يحل محل سعر الإضراب، الذي يمثل القيمة السوقية الحالية في الوقت الذي يتلقى الموظف الخيارات.

مسرد مصطلحات تداول الخيارات.
مسرد مصطلحات المصطلحات.
تم التحديث في 1 أغسطس 2017.
أعلى 10 خيارات يجب معرفتها الخيارات للخيارات المبتدئين.
الفهرس حسب الترتيب الأبجدي.
التراكم - عندما تبدأ الأسهم التحرك جانبيا بعد انخفاض كبير مع بدء المستثمرين في التراكم.
خيارات معدلة - خيارات الأسهم غير الموحدة مع شروط مخصصة من أجل السعر في التغيرات الرئيسية في هيكل رأس المال الأسهم الأساسية. اقرأ البرنامج التعليمي الكامل حول الخيارات المعدلة.
كل أو لا شيء (أون) النظام - أمر يجب أن تكون مليئة تماما أو أنها لن يتم تنفيذها. هذا أمر مفيد للتجار الخيار تنفيذ استراتيجيات الخيار المعقدة التي تحتاج إلى أن يتم شغلها على وجه التحديد. أنواع أوامر الخيارات شرح.
أمريكان ستايل أوبتيون - عقد خيار يمكن ممارسته في أي وقت بين تاريخ الشراء وتاريخ انتهاء الصلاحية. معظم خيارات التبادل التجاري هي على الطراز الأمريكي. قراءة البرنامج التعليمي على خيارات النمط الأمريكي.
المراجحة - شراء وبيع الأدوات المالية في وقت واحد من أجل الاستفادة من التناقضات السعرية. وكثيرا ما يبحث تجار الخيارات عن تناقضات الأسعار في عقد الخيار نفسه بين عمليات تبادل الخيارات المختلفة، وبالتالي الاستفادة من التجارة الحرة الخالية من المخاطر. مزيد من المعلومات حول خيارات التحكيم.
سعر الطلب - كما هو مستخدم في عبارة "عرض الأسعار" و هو "السعر المطلوب" هو السعر الذي يرغب البائع المحتمل في بيعه. طريقة أخرى للقول هذا هو السعر المطلوب لما يبيعه شخص ما. يمكنك شراء عقود الخيارات والأسهم على سعر الطلب. اقرأ المزيد عن أسعار الخيارات.
تعيين - لتعيين كاتب الخيار للوفاء بالتزامه لبيع الأسهم (كاتب خيار المكالمة) أو شراء الأسهم (وضع الخيار الكاتب). يتلقى الكاتب إشعار إحالة من شركة المقاصة الخيارات. اقرأ المزيد عن الخيارات تعيين.
في المال - عندما يكون سعر ضربة الخيار هو نفس سعر السهم السائد. اقرأ المزيد عن خيارات المال.
التمرين التلقائي - عندما تكون في خيارات المال بشكل عشوائي وتلقائيا تمارس. مزيد من المعلومات حول التمرين التلقائي.
التداول التلقائي - اتفاق ثلاث طرق أن يكون لديك خيارات وسيط تنفيذ التجارة الموصى بها من قبل الخيارات الخاصة بك خدمة استشارية. اقرأ المزيد عن أوتو-ترادينغ.
؛ باكسبرياد - انظر استراتيجية عكسي. اقرأ المزيد عن باكسبريادز.
خيارات الحاجز - الخيارات الغريبة التي تأتي إلى حيز الوجود أو الخروج من الوجود عندما تم التوصل إلى أسعار معينة. اقرأ المزيد عن خيارات الحاجز هنا!
هابط - رأي يتوقع حدوث انخفاض في السعر، إما عن طريق السوق العامة أو عن طريق مخزون أساسي، أو كليهما.
استراتيجيات الخيارات الهبوطية - طرق مختلفة لاستخدام الخيارات من أجل الربح من خطوة هبوطية في الأسهم الأساسية. اقرأ البرنامج التعليمي حول استراتيجيات الخيارات الهبوطية.
بير سبرياد - هي استراتيجية الخيار التي تجعل الربح الأقصى عند انخفاض المخزون الأساسي ويواجه أقصى خطر إذا ارتفع السهم في السعر. ويمكن تنفيذ الاستراتيجية إما بوضع أو استدعاء. في كلتا الحالتين، يتم شراء خيار مع سعر ضرب مذهل واحد مع سعر أقل ضربا، كلا الخيارين عموما نفس تاريخ انتهاء الصلاحية. انظر أيضا الثور انتشار. مكتبة استراتيجية الخيارات.
دب فخ - أي تحرك هبوطي غير مؤكد تقنيا يشجع المستثمرين على أن يكون هبوطي. وعادة ما يسبق التجمعات القوية وكثيرا ما يمسك غير مرغوب فيه.
بيتا - وهو رقم يشير إلى الميل التاريخي لسعر السهم للتحرك مع سوق الأسهم ككل.
سعر العطاء - السعر الذي يرغب فيه المشتري المحتمل للشراء منك. وهذا يعني أنك تبيع بسعر العرض. اقرأ المزيد عن أسعار الخيارات.
عرض السعر / الطلب - الفرق بين عرض السعر السائد وسعر الطلب. عموما، عقود الخيارات التي هي أكثر سيولة تميل إلى أن يكون أكثر تشديدا العرض / أسك سبرياد في حين أن عقود الخيار التي هي أقل سيولة وتجارة رقيقة تميل إلى أن يكون أوسع عرض التسعير / أسك. اقرأ المزيد عن أسعار الخيارات.
الخيارات الثنائية - الخيارات التي إما دفع لك عائد ثابت عندما ينتهي في المال عن طريق انتهاء الصلاحية أو لا شيء على الإطلاق. اقرأ المزيد عن الخيارات الثنائية.
نموذج بلاك سكولز - صيغة رياضية مصممة لتسعير خيار كدالة لبعض المتغيرات - سعر السهم عموما، سعر ضرب، تقلب، وقت انتهاء الصلاحية، توزيعات الأرباح، ومعدل الفائدة الحالي الخالي من المخاطر. اقرأ المزيد عن نموذج بلاك سكولز.
بوكس سبرياد - استراتيجية معقدة 4 خيارات التداول أرجل تهدف إلى الاستفادة من التناقضات في أسعار الخيارات لمراجحة خالية من المخاطر.
كسر - حتى نقطة - سعر السهم (أو الأسعار) التي استراتيجية معينة لا يجعل ولا يفقد المال. وهي تتعلق عموما بالنتيجة في تاريخ انتهاء الخيارات التي تنطوي عليها الاستراتيجية. A & كوت؛ ديناميكية & كوت؛ نقطة التعادل هي التي تتغير مع مرور الوقت.
اتساع - صافي عدد الأسهم المتقدمة مقابل تلك التي تنخفض. فعندما تتقدم السلف تتراجع اتساع السوق. وعندما يتراجع الانخفاض عن السلف، فإن السوق آخذة في الانخفاض.
الاختراق - ما يحدث عندما يتحرك سعر السهم أو المتوسط ​​فوق مستوى مقاومته السابقة السابقة أو دون مستوى دعم منخفض سابق. والاحتمالات هي أن هذا الاتجاه سيستمر.
صعودي - رأي يتوقع المرء ارتفاع الأسعار، إما عن طريق السوق العامة أو عن طريق الأمن الفردي.
استراتيجيات الخيارات الصاعدة - طرق مختلفة لاستخدام الخيارات من أجل الربح من التحرك صعودا في الأسهم الأساسية. اقرأ البرنامج التعليمي حول استراتيجيات الخيارات الصاعدة.
الثور دعوة انتشار - استراتيجية الخيارات الصاعدة التي تهدف إلى خفض تكلفة مقدما لشراء خيارات المكالمة من أجل الربح من الأسهم التي من المتوقع أن ترتفع بشكل معتدل. قراءة البرنامج التعليمي على بول دعوة انتشار.
الثور انتشار - استراتيجية الخيار الذي يحقق أقصى قدر من إمكاناتها إذا كان الأمن الأساسي يرتفع بعيدا بما فيه الكفاية، ولها أقصى قدر من المخاطر إذا كان الأمن يقع بعيدا بما فيه الكفاية. يتم شراء خيار مع انخفاض سعر ضرب واحد مع سعر لافت أعلى يباع كلاهما عموما نفس تاريخ انتهاء الصلاحية. إما أن يضع أو المكالمات يمكن استخدامها للاستراتيجية. مكتبة استراتيجية الخيارات.
الثور فخ - أي خطوة غير مؤكدة تقنيا إلى الاتجاه الصعودي التي تشجع المستثمرين على الصعود. عادة ما تسبق الانخفاضات الهامة وغالبا ما يخدع أولئك الذين لا تنتظر شكل تأكيد من قبل مؤشرات أخرى.
انتشار الفراشة - استراتيجية الخيار المحايد التي لديها مخاطر محدودة ومحدودية الربح المحتملة، التي شيدت من خلال الجمع بين انتشار الثور وانتشار الدب. وتشارك ثلاثة أسعار ضربة، مع استخدام اثنين أقل في انتشار الثور وارتفاع اثنين في انتشار الدب. ويمكن وضع الاستراتيجية إما بوضع أو استدعاء؛ هناك أربع طرق مختلفة لدمج الخيارات لبناء نفس الموقف الأساسي. تعلم كل شيء عن انتشار الفراشة.
شراء لفتح - لإنشاء موقف الخيارات عن طريق الذهاب طويلة. اقرأ البرنامج التعليمي للشراء لفتح البرنامج التعليمي.
اتصل - انظر خيار الاتصال.
استدعاء فراشة الجناح المكسور انتشار - A الفراشة تنتشر مع منحرفة المخاطر / مكافأة منحرف الذي لا يجعل أي خسائر أو حتى الائتمان طفيف عندما ينهار السهم الأساسي إلى الهبوط. ويتحقق ذلك من خلال شراء المزيد من ضربة من خيارات الاتصال المال من انتشار فراشة العادية. قراءة البرنامج التعليمي على دعوة كسر الجناح فراشة انتشار.
اتصل بكسر وينغ كوندور سبرياد - A كوندور ينتشر مع منحرفة المخاطر / مكافأة منحرفة مما يجعل أي خسائر أو حتى الائتمان طفيف عندما ينخفض ​​السهم الأساسي إلى الهبوط. ويتحقق ذلك عن طريق شراء المزيد من ضربة من خيارات الاتصال المال من انتشار كوندور العادية. قراءة البرنامج التعليمي على دعوة كسر الجناح كوندور انتشار.
نسبة المكالمة باكسبرياد - يتم اختصار استراتيجية تداول خيارات الائتمان مع الربح غير المحدود إلى الاتجاه الصعودي ومحدودية الربح إلى الهبوط من خلال شراء المزيد من المكالمات النقدية من المكالمات النقدية. قراءة البرنامج التعليمي على نسبة الاتصال باكسبرياد.
نسبة الفائدة انتشار - استراتيجية تداول خيارات الائتمان مع القدرة على الربح عندما ترتفع الأسهم، أسفل أو جانبية من خلال تقصير أكثر من المكالمات النقدية مما كانت عليه في المكالمات المال يتم شراؤها. قراءة البرنامج التعليمي على نسبة المكالمة انتشار.
الاتصال وقت انتشار - اسم آخر ل كال كالندار سبرياد. إستراتيجية تداول الخيارات حيث يتم شراء خيارات المكالمات على المدى الطويل ويتم كتابة خيارات المكالمة على المدى القريب من أجل الربح من تسوس الوقت. قراءة البرنامج التعليمي على نشر الوقت انتشار.
دعا بعيدا - العملية التي كاتب خيار الاتصال ملزمة بتسليم الأسهم الأساسية للمشتري الخيار بسعر يساوي سعر الإضراب من خيار المكالمة. قراءة البرنامج التعليمي على دعا بعيدا.
التقويم انتشار - نوع من استراتيجية تداول الخيارات التي تستخدم مجموعة من الخيارات مع تواريخ انتهاء مختلفة من أجل الربح في المقام الأول من تسوس الوقت. قراءة كل شيء عن التقويم ينتشر.
التقويم سترادل أو كومبيناتيون - استراتيجية الخيارات المحايدة المعقدة التي تنطوي على شراء سترادل على المدى الطويل وبيع سترادل على المدى القصير. قراءة كل شيء عن سترادل التقويم.
سترانغل التقويم - استراتيجية خيارات محايدة معقدة تنطوي على شراء خنق طويل الأجل وبيع خنق على المدى القصير. اقرأ كل شيء عن سترانغل التقويم.
خيارات الاتصال - الخيارات التي تمنح المالك الحق في شراء الضمان الأساسي بسعر محدد لفترة زمنية محددة. اقرأ كل شيء عن خيارات الاتصال.
الرسملة - المبلغ الإجمالي للأوراق المالية الصادرة عن شركة. وقد يشمل ذلك: السندات، السندات، الأسهم المفضلة، الأسهم العادية والفائض.
النقدية المضمونة وضعت - خيارات قصيرة وضعت تغطيتها بالكامل نقدا اللازمة في حالة التنازل. قراءة كل شيء عن النقدية المضمون وضع.
التسویة النقدیة / الدفع النقدي - الخیارات التي، عند ممارستھا، توفر الربح نقدا بدلا من الأصل الأساسي. اقرأ كل شيء عن الخيارات النقدية المستقرة.
كبو - مجلس شيكاغو لتبادل الخيارات. أول تبادل وطني للتجارة خيارات الأسهم المدرجة.
كبو فيكس - انظر فيكس.
سلسلة - قائمة من الخيارات يقتبس عبر أسعار الإضراب متعددة. اقرأ المزيد حول الخيارات سلاسل.
فئة الخيارات - عقود الخيارات من نفس النوع والأسلوب الذي يغطي نفس الأصول الأساسية.
إغلاق - الفترة في نهاية يوم التداول حيث يتم احتساب الأسعار النهائية لهذا اليوم.
أمر الإغلاق - إعادة شراء أو بيع الخيار الذي يكون للمتداول الخيار موقفا عكسيا له. يقوم تاجر الخيارات الذي يكتب خيار المكالمة بتنفيذ أمر إغلاق من خلال "شراء لإغلاق" خيار الاتصال هذا. يقوم تاجر الخيارات الذي قام بشراء خيار الاتصال بتنفيذ أمر إغلاق من خلال "بيع لإغلاق" خيار الاتصال هذا. أنواع أوامر الخيارات شرح.
كوندور سبرياد - استراتيجية خيار محايد معقدة أن الأرباح من تداول الأسهم ضمن نطاق محدد سلفا. قراءة كل شيء عن كوندور ينتشر هنا!
كونتانغو - مصطلح ينشأ من سوق النفط. هذا هو عندما التقلبات الضمنية الشهر أبعد من التقلبات الضمنية الشهر أقرب. وهذا يدل على حالة السوق العادية.
أمر محتمل - أمر خيارات قابلة للتخصيص المتقدم الذي يحفز على الوفاء بمعايير محددة سلفا. اقرأ المزيد عن الطلبات الطارئة.
تصحيح - عندما يسقط السهم في السعر مؤقتا قبل انتعاش في وقت لاحق.
حجم العقد - مبلغ الأصل الأساسي الذي يغطيه عقد الخيار. وهذا هو عموما 100. إذا تم اقتباس خيار ل 2،50 $، ثم يكلف عقد واحد $ 2،50 × 100 = 250 $، وسوف تغطي 100 سهم.
التعاقد المحايد التعاقد - تقنية التحوط ثابتة تنطوي على شراء 1 وضع الخيار أو بيع 1 خيار المكالمة لكل سهم واحد عقد. اقرأ المزيد عن العقد المحايدة التحوط هنا!
خلافا الرأي - الاعتقاد عكس ذلك من عامة الناس و / أو وول ستريت. هو الأكثر أهمية في نقاط تحول السوق الرئيسية. إجماع الرأي العام، سواء كان صعوديا أو هبوطيا، عادة ما يكون متطرفا. وعادة ما يستفيد المستثمر الذي يأخذ وجهة نظر مخالفة في الوقت المناسب.
تحويل - تحويل موقف الأسهم طويلة في موقف الذي هو قصيرة الأسهم باستخدام الخيارات، دون إغلاق موقف الأسهم طويلة الأصلي، من خلال استخدام المواقف الاصطناعية. مزيد من المعلومات عن التحويلات.
التوحيد - عندما تبدأ الأسهم في التحرك جانبيا بعد ارتفاع كبير حيث يبدأ المستثمرون ببيع بعض حيازاتهم لتحقيق الربح.
نطاق العقد - أعلى وأدنى سعر عقد تداول الخيارات في. معرفة المزيد عن نطاق العقد.
الغطاء - لإعادة الشراء كعملية إغلاق خيار تم كتابته في البداية.
المكالمة المغطاة الكتابة - استراتيجية يكتب فيها أحد خيارات الاتصال بينما يمتلك في الوقت نفسه عددا متساويا من أسهم الأسهم الأساسية. قراءة الكل حول المكالمات المغطاة هنا!
الكتابة المغطاة الكتابة - استراتيجية التي يبيع واحد خيارات وضع وفي وقت واحد قصيرة عدد متساو من أسهم الأمن الكامنة. تعلم كل شيء عن وضع غطت.
كوفيرد سترادل ورايت - المصطلح المستخدم لوصف الإستراتيجية التي يمتلك فيها المستثمر الأمن الكامن ويكتب أيضا امتدادا لهذا الأمن. هذا ليس حقا موقف مغطاة.
الكفالة المغطاة - المصطلح المستخدم لأوامر المنظمة التي تعمل تقريبا تقريبا نفس خيارات الاتصال ووضع الخيارات. اقرأ عن الاختلافات بين الأوامر والخيارات.
الائتمان - الأموال الواردة في حساب. والمعاملة الائتمانية هي معاملة يكون فيها صافي عائدات البيع أكبر من صافي عائدات الشراء (التكلفة)، مما يجلب الأموال إلى الحساب. هناك العديد من استراتيجيات الخيارات الائتمانية. قراءة كل شيء عن الخصم والائتمان ينتشر هنا!
انتشار االئتمان - هو انتشار الخيار الذي يكون فيه صافي عائدات البيع أكبر من صافي متحصالت الشراء) التكلفة (، وبالتالي تحويل األموال إلى الحساب. مزيد من المعلومات حول انتشار الائتمان.
أمر يومي - أمر تنتهي في نهاية يوم التداول إذا لم يتم تنفيذه. قراءة الكل أبوت خيارات الطلبات هنا!
يوم التاجر / دايترادر ​​- التجار الذين فتح وإغلاق المراكز الخيار أو مواقف خيار متعددة في غضون نفس يوم التداول.
يوم التداول / يوم التداول - طريقة التداول التي تنطوي على صنع العديد من الصفقات التي يتم فتحها وإغلاقها خلال نفس يوم التداول. اقرأ المزيد عن خيارات أنماط التداول.
الخصم - حساب، أو المال المدفوع من حساب. إن معاملة الخصم هي معاملة تكون فيها صافي التكلفة أكبر من صافي متحصلات البيع.
ديبيت سبرياد - ينتشر الخيار الذي لديك لدفع المال لوضع على. قراءة المزيد عن ديبيت سبريادس.
التآكل - انظر الوقت تسوس.
التسليمات - الموجودات المالية التي يتم تسليمها لحاملي الخيارات عند ممارسة الخيارات.
دلتا - المبلغ الذي سيتم بموجبه تغيير سعر الخيار لتغير مطابق في السعر من قبل الكيان الأساسي. خيارات الاتصال ديلتاس إيجابية، في حين أن خيارات وضع ديلتاس السلبية. من الناحية الفنية، والدلتا هو مقياس لحظية لتغيير السعر الخيار، بحيث سيتم تغيير دلتا للتغييرات كسور حتى من قبل الكيان الأساسي. وبالتالي، فإن المصطلحات & كوت؛ أوب دلتا & كوت؛ و & كوت؛ أسفل دلتا & كوت؛ قد تكون قابلة للتطبيق. وهي تصف تغيير الخيار بعد تغيير كامل بمقدار 1 نقطة في السعر من خلال الأمان الأساسي - سواء لأعلى أو لأسفل. إن & كوت؛ أوب دلتا & كوت؛ قد يكون أكبر من & كوت؛ أسفل دلتا & كوت؛ لخيار الاتصال، في حين أن العكس هو الصحيح لخيارات وضع. للحصول على شرح أكثر تفصيلا عن دلتا وغيرها من الخيارات اليونانية، يرجى الذهاب إلى خيارات دلتا.
دلتا نيوترال - عندما تعوض خيارات دلتا الإيجابية وخيارات دلتا سلبي بعضها البعض لإنتاج موقف لا يحقق مكاسب أو ينخفض ​​في القيمة حيث يتحرك السهم الأساسي صعودا أو هبوطا طفيفا. ومثل هذا الموقف سيعود الربح بغض النظر عن الطريقة التي يتحرك فيها السهم الأساسي في نهاية المطاف طالما أن هذه الخطوة كبيرة. تعلم كيفية أداء دلتا التداول المحايد.
دلتا سبرياد - نسبة انتشار يتم تحديدها كموقف محايد من خلال الاستفادة من الدلتا من الخيارات المعنية. يتم تحديد النسبة المحايدة بقسمة دلتا الخيار الذي تم شراؤه بواسطة الدلتا للخيار المكتوب.
المشتقات - أداة مالیة تشتق قیمتھا جزئیا من قیمة وخصائص أداة مالیة أخرى. ومن أمثلة المشتقات الخيارات والعقود الآجلة والأوامر.
دياغونال كال تايم سبرياد - استراتيجية التداول خيارات محايدة تستفيد أساسا من خلال تسوس الوقت عن طريق شراء على المدى الطويل في خيارات الاتصال المال وتقصير على المدى القصير من خيارات المكالمة المالية ضدهم. قراءة البرنامج التعليمي لدعوة الوقت القطري.
دياغونال سبرياد - خيارات تنتشر على نفس النوع الأساسي نفسه، ولكن مختلف انتهاء الشهر والإضراب. قراءة البرنامج التعليمي انتشار قطري.
خصم - يتم تداول الخيار بسعر مخفض إذا تم تداوله بأقل من قيمته الجوهرية. يتم تداول املستقبل بسعر مخفض إذا مت تداوله بسعر أقل من السعر النقدي للمؤشر أو السلعة األساسية. انظر أيضا القيمة الجوهرية والتكافؤ.
ديسكونت بروكر - شركة وساطة تقدم أسعار عمولة منخفضة. الحصول على قائمة من وسطاء الخيار هنا!
توزيعات الأرباح - عندما تدفع الشركة حصة من الربح للمساهمين الحاليين. قد تكون هذه الحصة من الربح نقدا أو خيارات. اقرأ عن تأثيرات توزيعات الأرباح على خيارات الأسهم.
الحماية من الجانب السلبي - تستخدم عادة في اتصال مع الكتابة المكالمة المغطاة، وهذا هو وسادة ضد الخسارة، في حالة انخفاض السعر من قبل الأمن الكامنة، التي يوفرها خيار المكالمة المكتوبة. وبدلا من ذلك، يمكن التعبير عن ذلك من حيث المسافة التي يمكن أن ينخفض ​​فيها السهم قبل أن يصبح المركز الكلي خسارة (مبلغ يساوي علاوة الخيار)، أو يمكن التعبير عنه كنسبة مئوية من سعر السهم الحالي.
التحوط الديناميكي - تقنية التحوط التي تتطلب إعادة التوازن باستمرار من أجل الحفاظ على نسبة التحوط.
التمرين المبكر (التعيين) - ممارسة أو تعيين عقد الخيار قبل تاريخ انتهاء صلاحيته.
خيارات أسهم الموظفين - خيارات الأسهم الممنوحة للموظفين من قبل شركاتهم كوسيلة للتعويض والحوافز. اقرأ المزيد عن خيارات الأسهم للموظفين.
خيار الأسهم - خيار يحتوي على الأسهم المشتركة كما الأمن الأساسي.
إتف - صناديق التداول المتداولة. الأموال المفتوحة مفتوحة قابلة للتداول عبر تبادل تماما مثل الأسهم. تمكنت صناديق الاستثمار المتداولة المستثمرين من الاستثمار في مجموعة متنوعة من الأدوات الأخرى مثل الذهب والفضة تماما مثل الاستثمار في الأسهم.
التمرين الأوروبي - سمة من الخيارات التي تنص على أن الخيار يمكن أن تمارس إلا عند انتهاء صلاحيتها. ولذلك، لا يمكن أن تكون هناك مهمة مبكرة مع هذا النوع من الخيارات. قراءة البرنامج التعليمي على خيارات النمط الأوروبي.
التمرين - لاستدعاء الحق الممنوح بموجب بنود عقد الخيارات المدرجة. صاحب هو الذي يمارس. يمارس أصحاب النداءات شراء الضمان الأساسي، في حين يمارس أصحاب الحزم بيع الأمن الأساسي. قراءة البرنامج التعليمي حول كيفية ممارسة الخيار.
حد التمرين - الحد الأقصى لعدد العقود التي يمارسها الحامل في فترة محددة من الزمن. يتم تعيينه من خلال تبادل الخيار المناسب، وهو مصمم لمنع المستثمر أو مجموعة من المستثمرين من & كوت؛ المنعطفات & كوت؛ السوق في الأسهم.
سعر التمرين - السعر الذي يمكن فيه لحامل الخيار شراء أو بيع الضمان الأساسي، كما هو محدد في شروط عقد الخيار. وھو السعر الذي یمكن لحامل النداء أن یمارسه لشراء الضمان الأساسي أو یمكن لمالك الحصة أن یمر ببيع الضمان الأساسي. بالنسبة للخيارات المدرجة، سعر التمرين هو نفسه سعر سترايك.
العائد المتوقع - تحليل رياضي معقد نوعا ما ينطوي على توزيع إحصائي لأسعار الأسهم، هو العائد الذي قد يتوقع المستثمر أن يجعل على الاستثمار إذا كان عليه أن يجعل بالضبط نفس الاستثمار عدة مرات على مر التاريخ.
تاريخ انتهاء الصلاحية - اليوم الذي يصبح فيه عقد الخيار باطلا. تاريخ انتهاء صلاحية خيارات الأسهم المدرجة هو السبت بعد ثالث يوم الجمعة من انتهاء الشهر. يجب على جميع حاملي الخيارات أن يشيروا إلى رغبتهم في ممارسة، إذا رغبوا في ذلك، بحلول هذا التاريخ. قراءة البرنامج التعليمي الكامل على خيارات انتهاء الصلاحية.
وقت انتهاء الصلاحية - الوقت من اليوم الذي يجب أن تلقى جميع إشعارات ممارسة في تاريخ انتهاء الصلاحية. من الناحية الفنية، فإن وقت انتهاء الصلاحية هو حاليا 5:00 بيإم في تاريخ انتهاء الصلاحية، ولكن يجب على حاملي العامة لعقود الخيار تشير إلى رغبتهم في ممارسة في موعد لا يتجاوز 5:30 مساء في يوم العمل السابق لتاريخ انتهاء الصلاحية. الأوقات هي التوقيت الشرقي.
تنتهي لا قيمة لها - عند الخروج من خيارات المال تفقد كل قيمتها وتنتهي في يوم انتهاء الصلاحية. قراءة البرنامج التعليمي الكامل على تنتهي بلا قيمة.
القيمة الخارجية - المعروف أيضا باسم "قيمة بريميوم" أو "قيمة الوقت". هذا هو الفرق بين سعر الخيار والقيمة الجوهرية. قراءة البرنامج التعليمي الكامل على القيمة الخارجية.
القيمة العادلة - مصطلح يستخدم لوصف قيمة خيار أو عقود مستقبلية على النحو الذي يحدده نموذج رياضي.
استدعاء الأمانة - خيار التداول ستراتي الذي يشتري خيارات الاتصال كبديل لوضع واقية أو متزوجة وضعت في نفس النسبة. اقرأ المزيد عن المكالمات الائتمانية هنا!
أداة مالية - وثيقة مادية أو إلكترونية ذات قيمة نقدية أو قيمة تحويلية جوهرية. على سبيل المثال، النقد، والأسهم، والعقود الآجلة والخيارات والمعادن الثمينة هي الأدوات المالية.
فرونتسبريادس - استراتيجيات خيارات مصممة للاستفادة من ظروف السوق المحايدة حيث تتغير الأسعار قليلا جدا. قراءة المزيد عن فرونتسبريادس.
التحليل الأساسي - طريقة لتحليل احتمالات الأمن من خلال مراقبة التدابير المحاسبية المقبولة مثل الأرباح والمبيعات والأصول، وما إلى ذلك.
غاما - معدل التغير في دلتا خيار الأسهم لوحدة واحدة تتغير في سعر السهم الأساسي. قراءة الكل أبوت أوبتيونس غاما.
غاما نيوترال - وهو وضع له قيمة صفرية أو صفرية تقريبا من قيمة غاما مما يؤدي إلى استقرار قيمة الدلتا للموقف بغض النظر عن كيفية تحرك المخزون الأساسي. اقرأ كل شيء عن غاما محايدة.
اقتصاد غولديلوك - اقتصاد يتمتع بنمو مطرد وتضخم معتدل ليس ساخنا أو باردا جدا ويسمح بالسياسات النقدية الودية في سوق الأوراق المالية.
جيد حتى يتم إلغاؤه (غك) - يتم تطبيق تسمية على بعض أنواع الطلبات، وهذا يعني أن الأمر لا يزال ساري المفعول حتى يتم امتلائه أو إلغاؤه. قراءة الكل أبوت خيارات الطلبات هنا!
الذهاب إلى الأمام - المصطلحات المحلل. معنى "في المستقبل". 12 شهرا في المستقبل يعني 12 شهرا في المستقبل.
الإغريق - مجموعة من المعايير الرياضية المشاركة في حساب أسعار الخيارات الأسهم. يرجى قراءة المزيد عن الخيار الإغريق.
غروسيسيون - فترة طويلة من 0 إلى 2٪ نمو في الناتج المحلي الإجمالي الذي سوف يشعر وكأنه الركود.
التحوط - المعاملات التي من شأنها حماية ضد الخسارة من خلال حركة سعر تعويضية. قراءة كل شيء عن التحوط هنا!
نسبة التحوط - الكمية الرياضية التي تساوي دلتا الخيار. ومن المفيد في التسهيل من حيث أنه يمكن وضع تغطية تحوطية من الناحية النظرية عن طريق اتخاذ مواقف مقاصة في المخزون الأساسي وخيارات الدعوة أو الخيارات. اقرأ كل شيء عن نسبة التحوط هنا!
التقلبات التاريخية - تقلب حركة السعر السابق للأصل الأساسي. المعروف أيضا باسم التقلب المحققة.
أفقي وقت المكالمة - استراتيجية الخيار الذي يتم شراء الخيارات طويلة الأجل على خيارات المال، وعلى المدى القصير في خيارات المكالمة المالية مكتوبة من أجل الربح عندما يبقى المخزون الأساسي الراكدة. قراءة البرنامج التعليمي على أفقي دعوة وقت انتشار.
أفقي وضع الوقت انتشار - استراتيجية الخيار الذي على المدى الطويل في المال يتم وضع الخيارات وشراء على المدى القصير في المال وضعت خيارات من أجل الربح عندما يبقى المخزون الأساسي الراكدة. قراءة البرنامج التعليمي على أفقي وضع الوقت انتشار.
هوريزونتال سبرياد - هي إستراتيجية خيار تكون فيها الخيارات لها نفس سعر المخالفة، ولكن تواريخ انتهاء صلاحية مختلفة.
التقلب الضمني - مقياس لتقلب المخزون الأساسي، يتم تحديده من خلال استخدام الأسعار الموجودة حاليا في السوق في ذلك الوقت، بدلا من استخدام البيانات التاريخية حول تغيرات الأسعار في المخزون الأساسي. قراءة المزيد عن التقلب الضمني.
إنكريمنتال ريتورن كونسيبت - إستراتيجية تغطية المكالمة المغطاة التي يسعى المستثمر فيها إلى كسب عائد إضافي من كتابة الخيار مقابل وضع السهم الذي يستهدف البيع - ربما بأسعار أعلى بكثير.
فهرس - تجميع لأسعار العديد من الكيانات المشتركة في رقم واحد.
خيار الفهرس - خيار يكون أصله الأساسي مؤشرا بدلا من الأصول الثابتة مثل الأسهم. معظم خيارات الفهرس تعتمد على النقد. قراءة البرنامج التعليمي الكامل على خيارات الفهرس!
في المال - مصطلح تصف أي عقد الخيار الذي له قيمة جوهرية. خيار الاتصال هو في المال إذا كان الأمن الأساسي أعلى من سعر الإضراب للدعوة. خيار الخيار هو في المال إذا كان الأمن أقل من سعر الإضراب. قراءة كل شيء في خيارات المال هنا.
القيمة الجوهرية - قيمة خيار ما إذا كانت ستنتهي فورا بالمخزون الأساسي بسعره الحالي؛ والمبلغ الذي الخيار هو في المال. بالنسبة لخيارات المكالمة، هذا هو الفرق بين سعر السهم والسعر المذهل، إذا كان هذا الاختلاف رقما موجبا، أو صفر خلاف ذلك. لخيارات وضع هو الفرق بين سعر ضرب وسعر السهم، إذا كان هذا الفرق هو إيجابي، والصفر خلاف ذلك. قراءة البرنامج التعليمي الكامل على القيمة الجوهرية!
آخر يوم تداول - الجمعة الثالثة من شهر انتهاء الصلاحية. خيارات وقف التداول في 3:00 بيإم التوقيت الشرقي في آخر يوم تداول.
الساق - (الفعل) طريقة موجهة نحو المخاطر لإنشاء موقف من جانبين. بدلا من الدخول في معاملة في وقت واحد لتحديد الموقف (على سبيل المثال، على سبيل المثال)، التاجر أولا ينفذ جانب واحد من الموقف، على أمل تنفيذ الجانب الآخر في وقت لاحق وسعر أفضل. وينجم الخطر عن حقيقة أن الأسعار الأفضل قد لا تكون متاحة أبدا، ويجب أن يقبل في نهاية المطاف سعر أسوأ.
(نون) في استراتيجية الخيار التي تنطوي على أنواع كثيرة من الخيارات، كل نوع الخيار يعرف باسم الساق. قراءة البرنامج التعليمي الكامل على خيارات الساق!
الرجل - إدخال كل ساق من موقف تداول الخيارات المعقدة بشكل منفصل وفريد. قراءة البرنامج التعليمي الكامل على يغطي الرجل!
ليبس - طويلة الأجل الأسهم المشاركة الأوراق المالية. وقال ببساطة، هو عقود الخيار التي تنتهي 1 سنة أو أكثر في المستقبل. وفي بعض الأحيان، تعرف عقود الخيارات التي تنتهي بعد 6 أشهر إلى سنة أيضا باسم "ليبس". مزيد من المعلومات حول أبليابس.
ونقلت المستوى الثاني - يقتبس في الوقت الحقيقي التي تقدمها نسداق الخطوط العريضة المحددة محاولة طرح انتشار المقدمة من قبل كل صانع السوق. قراءة كل شيء عن المستوى الثاني ونقلت هنا.
الرافعة المالية - في الاستثمارات، وتحقيق نسبة أكبر من الربح والمخاطر المحتملة. ولدى حامل النداء نفوذ فيما يتعلق بحامل الأسهم - فالسابق سيكون له أرباح وخسائر أكبر من النسبة الأخيرة، لنفس الحركة في المخزون الأساسي. قراءة حول كيفية حساب الخيارات الرافعة المالية.
الحد - انظر حد التداول.
أمر الحد - أمر لشراء أو بيع الأوراق المالية بسعر محدد (الحد). اقرأ المزيد حول أمر الحد.
السيولة / السيولة - سهولة إجراء عملية الشراء أو البيع دون تعطيل أسعار السوق الحالية. قراءة حول ما يؤثر على الأسهم الخيار السيولة هنا!
الخيار المدرج - خيار وضع أو الاتصال التي يتم تداولها على تبادل الخيار الوطني. الخيارات المدرجة لها أسعار مذهلة وتواريخ انتهاء مذهلة.
طويل - أن يكون طويلا لامتلاك شيء. اقرأ المزيد عن مراكز الخيارات الطويلة.
خيارات لوكباك - الخيارات الغريبة التي تسمح لحامل "انظروا إلى الوراء" في حركة السعر من الأصول الأساسية خلال انتهاء الصلاحية لتحديد السعر الأمثل الذي لممارسة خيارات الاسترجاعات. اقرأ المزيد عن خيارات لوكباك هنا!
الهامش (الأسهم) - لشراء الأمن عن طريق اقتراض الأموال من بيت السمسرة. ويحدد مجلس الاحتياطي الاتحادي متطلبات الهامش - وهي النسبة المئوية القصوى للاستثمار الذي يمكن إقراضه من قبل شركة الوساطة.
الهامش (خيارات) - يجب إيداع الإيداع النقدي في الحساب عند كتابة الخيارات. اقرأ البرنامج التعليمي الكامل على هامش الخيارات.
طريقة التقييم - طريقة تقييم باستخدام نماذج مالية للموجودات من المستوى الثاني، وهي موجودات أقل سيولة يصعب تقييمها بسبب غياب سوق متوفرة بسهولة.
صانع السوق - عضو التبادل الذي تتمثل مهمته في المساعدة في صنع السوق، من خلال تقديم العطاءات والعروض لحسابه في غياب أوامر الشراء أو البيع العامة. يتم تعيين العديد من صناع السوق عادة لأمن معين. ويشمل نظام صانع السوق صناع السوق ووسطاء مجلس الإدارة. اقرأ كل شيء عن صناع السوق هنا!
أمر السوق - أمر لشراء أو بيع الأوراق المالية بسعر السوق الحالي. سيتم ملء الطلب طالما هناك سوق للأمن. قراءة الكل أبوت أوبتيونس ماركيت أوردر!
ماركيت أون كلوز (موك) - أمر تداول اختياري يملأ مركزا عند إغلاق السوق أو بالقرب منه. قراءة الكل أبوت خيارات الطلبات هنا!
متزوج وضع ومخزون - يعتبر وضع والمخزون أن تكون متزوجة إذا تم شراؤها في نفس اليوم، ويتم تعيين الموقف في ذلك الوقت كتحوط. اقرأ المزيد عن ماريد يضع هنا!
خيارات الفهرس المصغر - خيارات الفهرس التي هي فقط عشر حجم خيارات الفهرس العادية. اقرأ المزيد عن خيارات مؤشر البسيطة هنا!
خيارات مصغرة - خيارات الأسهم التي تغطي فقط 10 أسهم بدلا من 100 سهم. اقرأ المزيد عن الخيارات البسيطة هنا!
نموذج - صيغة رياضية مصممة لتسعير خيار كدالة لبعض المتغيرات - عموما سعر السهم، سعر ضرب، تقلب، الوقت لانتهاء الصلاحية، توزيعات الأرباح، ومعدل الفائدة الحالي الخالية من المخاطر. نموذج بلاك سكولز هو واحد من النماذج الأكثر استخداما.
المالیة - سعر الإضراب لخیار فیما یتعلق بالسعر السائد للأصل الأساسي. اقرأ المزيد عن موانيس هنا!
ضغط متعدد - حيث يبيع السوق بشكل عام على مدى فترة من الزمن من أجل خفض معدلات بي بشكل عام في جميع المجالات بسبب التشاؤم حول الاقتصاد الكلي.
التوسع المتعدد - حيث يسوق السوق بشكل عام على مدى فترة من الزمن من أجل زيادة نسب بي بشكل عام في جميع المجالات بسبب التفاؤل حول الاقتصاد الكلي.
نسداق - الرابطة الوطنية لتجار الأوراق المالية نظام الاقتباس التلقائي. وهو سوق إلكتروني في الولايات المتحدة الأمريكية حيث يتم سرد الأوراق المالية وتداولها إلكترونيا.
خيار عارية - انظر الخيار غير المكتشفة.
ضيق استنادا - يشير عموما إلى مؤشر، فإنه يشير إلى أن المؤشر يتكون من عدد قليل فقط من الأسهم، عموما في مجموعة صناعة محددة. لا تخضع المؤشرات الضيقة لمعاملة تفضيلية لكتاب الخيار العار.
بالقرب من خيارات المال - خيارات مع أسعار الإضراب بالقرب من السعر الفوري للأسهم الأساسية. قراءة البرنامج التعليمي على قرب خيارات المال.
محايد - وصف رأي غير هبوطي أو صعودي. تم تصميم استراتيجيات الخيارات المحايدة بشكل عام لتحقيق أفضل أداء إذا كان هناك تغير طفيف أو معدوم في سعر السهم الأساسي.
استراتيجيات الخيارات المحايدة - طرق مختلفة لاستخدام الخيارات من أجل الربح يبقى السهم راكدا أو ضمن نطاق تداول ضيق. قراءة البرنامج التعليمي على استراتيجيات خيارات محايدة.
خيار غير حقوق الملكية - خيار لا يكون الكيان الأساسي له مخزونا مشتركا؛ يشير عادة إلى خيارات السلع الأساسية المادية، ولكن يمكن أيضا أن يمتد ليشمل خيارات الفهرس.
سوق واحد من جانب واحد - حالة السوق حيث يوجد عدد أكبر بكثير من البائعين من المشترين أو أكثر من المشترين من البائعين. في هذه الحالة، ليس هناك ما يكفي من المشترين طرح عروض لشراء من البائعين أو أنه لا يوجد ما يكفي من البائعين طرح عروض لبيع للمشترين.
Open Interest - The net total of outstanding open contracts in a particular option series. An opening transaction increases the open interest, while any closing transaction reduces the open interest. Read More About Volume and Open Interest.
Option - The right to buy or sell specific securities at a specified price within a specified time. A put gives the holder the right to sell the stock, a call the right to buy the stock.
Options Chains - Tables presenting the various options that a stock offers over various strike price and expiration dates. Read the full tutorial on Options Chains.
Options Contracts - Contingent claims contracts that allows its holder to buy or sell a specific asset when exercised. Read the full tutorial on Options Contracts.
Options on Futures - Options that have futures contracts as their underlying asset. Read the full tutorial on Options on Futures.
Optionable Stocks - Stocks with tradable options.
Option Pain - Also known as Max Pain or Max Option Pain. It is the stock price which will result in the most number of options contracts expiring out of the money. Read More About Option Pain.
Option Pricing Curve - A graphical representation of the projected price of an option at a fixed point in time. It reflects the amount of time value premium in the option for various stock prices, as well. The curve is generated by using a mathematical model. The delta (or hedge ratio) is the slope of a tangent line to the curve at a fixed stock price.
Option Trader - Also known as Options Trader. It is anyone who buys and sells options in the capital market. Read more about Option Traders.
Option Trading - Also known as Options Trading. It is the buying and selling of stock and index options in the capital market so as to speculate for leveraged profits in every market condition or perform hedging to reduce portfolio risk. Read more about Option Trading.
Options Clearing Corporation (OCC) - The issuer of all listed option contracts that are trading on the national option exchanges.
Options Margin - See "Margin (Options)".
Options Trading - The buying and selling of stock and index options in the capital market so as to speculate for leveraged profits in every market condition or perform hedging to reduce portfolio risk. Read more about Options Trading.
Options Trader - Anyone who buys and sells options in the capital market. Read more about Option Trading.
Options Strategist - An investment professional who specializes in research, analysis and execution of options strategies.
Options Symbol - A string of alphabets that define specific options contracts. يمكن الإشارة إليها باسم عقد الخيارات. Read more about Reading Options Symbols.
Out of the Money - Describing an option that has no intrinsic value. A call option is out-of-the-money if the stock is below the strike price of the call, while a put option is out-of-the-money if the stock is higher than the strike price of the put. Read More About Out Of The Money Options.
Over-the-Counter Option (OTC) - An option traded over-the-counter, as opposed to a listed stock option. The OTC option has a direct link between buyer and seller, has no secondary market, and has no standardization of striking prices and expiration dates.
Overvalued - Describing a security trading at a higher price than it logically should. Normally associated with the results of option price predictions by mathematical models. If an option is trading in the market for a higher price than the model indicates, the option is said to be overvalued.
Parity - Describing an in-the-money option trading for its intrinsic value: that is, an option trading at parity with the underlying stock. وتستخدم أيضا كنقطة مرجعية - يقال أحيانا أن الخيار يتداول عند نقطة نصف فوق التكافؤ أو عند نقطة ربع تحت التكافؤ، على سبيل المثال. خيار التداول تحت التكافؤ هو خيار الخصم.
الخيار الفيزيائي - الخيار الذي الأمن الأساسي هو سلعة المادية التي ليست مخزونات أو العقود الآجلة. والسلع المادية نفسها هي عادة عملة أو قضية ديون الخزينة - هي أساس عقد الخيار.
Physically Settled Option - An option which the actual underlying asset exchange hands when exercised. Read more about Physically Settled Options.
Portfolio - Holdings of securities by an individual or institution. قد تحتوي المحفظة على خيارات من أسهم مختلفة أو مزيج من األسهم والخيارات واألدوات المالية األخرى.
موقف - أوراق مالية محددة في حساب أو استراتيجية. قد يكون موقف المكالمة مكالمة مغطاة طويلة 1000 شيز وقصيرة 10 شيز 30 يناير المكالمات. ويشير أيضا إلى تسهيل؛ شراء أو بيع كتلة من الأوراق المالية، وبالتالي إنشاء موقف.
موقف التداول - استخدام استراتيجيات تداول الخيارات من أجل الاستفادة من الفرص الفريدة التي تقدمها خيارات الأسهم، مثل تسوس الوقت والتقلب وحتى المراجحة لجعل آمنة، ثابتة، وإن كان أقل ربح. اقرأ المزيد عن خيارات أنماط التداول.
قسط - يتكون السعر الإجمالي لعقد الخيار من مجموع القيمة الجوهرية وقيمة القيمة الزمنية. على الرغم من أن معظم الناس يشير إلى سعر عقد الخيار باعتباره "قسط"، هو في الواقع تعبير غير دقيق. قسط عقد الخيار هو جزء من السعر الذي ليس جوهري. Please read more about Options Premium.
قسط فوق التكافؤ - انظر القيمة الخارجية.
نطاق الربح - النطاق الذي يحقق فيه موضع معين ربحا. تستخدم عادة في الإشارة إلى الاستراتيجيات التي لديها اثنين من نقاط التعادل - على الجانب العلوي من التعادل وحتى التعادل الهبوطي. وسيكون النطاق السعري بين نقطتي التعادل هما مدى الربح.
جدول الربح - جدول نتائج إستراتيجية معينة في وقت ما. وعادة ما يكون هذا تجميعا جدوليا للبيانات المستمدة من الرسم البياني للربح.
الاستراتيجية المحمية - موقف محدود المخاطر. A protected short sale (short stock, long call) has limited risk, as does a protected straddle write (short straddle, long out-of-the-money combination). نظام التدفق هو مثال على استراتيجية محمية.
نداء الحماية - استراتيجية تحوط تداول الخيارات التي تحمي الأرباح التي تحققت في وضع الأسهم قصيرة باستخدام خيارات الاتصال. Read More About Protective call Here!
وضع الحماية - إستراتيجية تحوط تداول الخيارات التي تحوط ضد انخفاض في سعر السهم باستخدام الخيارات المتاحة. اقرأ المزيد عن الحماية وضع هنا!
Public Book (of orders) - The orders to buy or sell, entered by the public, that are away from the current market. وسيط المجلس أو متخصص يحتفظ الكتاب العام. ويمكن لصناع السوق في البنك المركزي العماني أن يشهدوا أعلى عرض وأقل عرض في أي وقت. يتم إغلاق كتاب متخصص (فقط هو يعرف ما هو السعر وفي أي كمية أقرب أوامر العامة هي).
التراجع - انخفاض مؤقت في السعر بعد الارتفاع. يستمر التجمع عادة بعد الانسحاب. ويعرف هذا أيضا باسم "تصحيح".
Put Broken Wing Butterfly Spread - A Butterfly Spread with a skewed risk/reward profile which makes no losses or even a slight credit when the underlying stock breaks to upside. This is achieved by buying further strike out of the money put options than a regular butterfly spread. Read the tutorial on Put Broken Wing Butterfly Spread.
Put Broken Wing Condor Spread - A Put Condor Spread with a skewed risk/reward profile which makes no losses or even a slight credit when the underlying stock breaks to upside. This is achieved by buying further strike out of the money put options than a regular put condor spread. Read the tutorial on Put Broken Wing Condor Spread.
وضع التكافؤ الدعوة - ​​وضع التكافؤ الدعوة هو مفهوم تسعير الخيار الذي يتطلب القيم الخارجية للدعوة ووضع الخيارات لتكون في التوازن وذلك لمنع المراجحة. ومن المعروف أيضا باسم نداء التكافؤ باسم قانون واحد السعر. قراءة حول وضع التكافؤ الدعوة هنا.
وضع نسبة الاتصال - نسبة عدد خيارات وضع فتح مقابل عدد من خيارات المكالمة المفتوحة. وكلما زاد العدد الناتج، يتم شراء المزيد من الخيارات أو تقليلها على الأصل الأساسي. للحصول على إجمالي حقوق الملكية اليومية وضع نسبة المكالمة، يرجى زيارة المقر التاجر الخيار. مزيد من المعلومات حول وضع نسبة المكالمات.
Put Option - An option granting the holder the right to sell the underlying security at a certain price for a specified period of time. انظر أيضا الاتصال. قراءة حول وضع خيارات هنا.
Put Ratio Backspread - A credit options trading strategy with unlimited profit to downside and limited profit to upside through buying more out of the money puts than in the money puts are shorted. Read the tutorial on Call Ratio Backspread.
Put Ratio Spread - A credit options trading strategy with the ability to profit when a stock goes up, down or sideways through shorting more out of the money puts than in the money puts are bought. Read the tutorial on Put Ratio Spread.
Quadruple Witching - The third Friday of March, June, September and December when Index Futures, Index Options, Stock Futures and Stock Options expire. This is one of the most volatile trading days of the year, with exceptionally high trading volume. Read all about Quadruple Witching.
Quarterlies / Quarterly Options - Options with quarterly expiration cycle. Read more about Quarterly Options.
Ratio Backspread - Credit volatile options trading strategy that opens up one leg for unlimited profit through selling a smaller amount of in the money options against the purchase of at the money or out of the money options of the same type. Read the Tutorial on Ratio Backspreads.
Ratio Calendar Combination - A strategy consisting of a simultaneous position of a ratio calendar spread using calls and a similar position using puts, where the striking price of the calls is greater than the striking price of the puts.
Ratio Calendar Spread - Selling more near-term options than longer-term ones purchased, all with the same strike; either puts or calls.
Ratio Spread - Constructed with either puts or calls, the strategy consists of buying a certain amount of options and then selling a larger quantity of out-of-the-money options.
Ratio Strategy - A strategy in which one has an unequal number of long securities and short securities. Normally, it implies a preponderance of short options over either long options or long stock.
Ratio Write - Buying stock and selling a preponderance of calls against the stock that is owned.
تحقيق (الربح أو الخسارة) - فعل إغلاق المركز، تكبد الربح أو الخسارة. وطالما لم يتم إغلاق المركز، فإن الأرباح أو الخسائر لا تزال غير محققة.
Resistance - A term in technical analysis indicating a price area higher than the current stock price where an abundance of supply exists for the stock, and therefore the stock may have trouble rising through the price.
Reward / Risk Ratio - A gauge of how risky a position can be by dividing its maximum profit potential against the maximum loss potential. A ratio of above 1 means that the potential reward is higher than the potential loss. Read the full tutorial on Calculating Reward Risk Ratio.
Return On Investment (ROI) - The percentage profit that one makes, or might make, on his investment.
Return If Exercised - The return that a covered call writer would make if the underlying stock were called away.
Return If Unchanged - The return that an investor would make on a particular position if the underlying stock were unchanged in price at the expiration of the options in the position.
Reversal - The transformation of a short stock position into a position which is long the stock using options, without closing the original short stock position, through the use of synthetic positions. Read more about reversals and synthetic positions.
Reverse Hedge - A strategy in which one sells the underlying stock short and buys calls on more shares than he has sold short. This is also called a synthetic straddle and is an outmoded strategy for stocks that have listed puts trading.
Reverse Strategy - A general name that is given to strategies which are the opposite of better known strategies. For example, a ratio spread consists of buying calls at a lower strike and selling more calls at a higher strike. A reverse ratio spread also known as a backspread consists of selling the calls at the lower strike and buying more calls at the higher strike. The results are obviously directly opposite to each other.
Risk Graph - A graphical representation of the risk/reward profile of an option position. Learn All About Risk Graphs Now!
Risk Free Return - Profit on a risk free investment instrument such as the Treasury bills. It is a common standard of measuring the opportunity cost of having your money in anything other than Treasury bills.
Roll Down - Close out options at one strike and simultaneously open other options at a lower strike. Read the tutorial about Roll Down.
Roll Forward - Close out options at a near-term expiration date and open options at a longer-term expiration date. Read the tutorial about Roll Forward.
Rolling - A follow up action in which the strategist closes options currently in the position and opens other options with different terms, on the same underlying stock.
Roll Up - Close out options at a lower strike and open options at a higher strike. Read the tutorial about Roll Up.
Rotation - A trading procedure on the option exchanges whereby bids and offers, but not necessarily trades, are made sequentially for each series of options on an underlying stock.
Russell Sage - Renowned American Politician and Financier who introduced OTC call and put options in 1872. Read about the History of Options Trading.
Security / Securities - (finance) A tradable financial instrument signifying ownership in financial assets issued by companies or governments. Such financial assets includes but are not restricted to stocks, bonds, futures and debts.
Sell To Close - Closing a position by selling an option contract you own. Learn About Sell To Close Now!
Sell To Open - Opening a position by selling an option contract to a buyer. Learn About Sell To Open Now!
Selling Climax - Exceptionally heavy volume created when panic-stricken investors dump stocks. Often this marks the end of a bear market and is a spot to buy.
Series - An option contracts on the same underlying stock having the same striking price, expiration date, and unit of trading.
Settlement - The resolution of the terms of an options contract between the holder and the writer when the options contract is exercised. Read the full tutorial on Options Settlement.
Short (to be short) - To Short means to Sell To Open. That means to write or sell an options contract to a buyer. This gives you the obligation to fulfill the exercise of the option should the buyer decides to do so. Read all about Short Options Positions.
Short Backspread - Volatile options strategies which are set up with a net credit and unlimited profit potential in one direction.
Short Calendar Spread - Volatile options strategies that profit primarily through the difference in time decay of long term and short term options, achieved through writing longer term options and buying short term options. قراءة البرنامج التعليمي الكامل على انتشار قصير التقويم.
Short Horizontal Calendar Call Spread - Short Calendar Spread that uses only call options. Read the full tutorial on Short Horizontal Calendar Call Spreads.
Short Covering - The process of buying back stock that has already been sold short.
Spread - An options position consisting of more than one type of options on a single underlying asset. Read the full tutorial on Options Spreads.
Spread Order - An order to simultaneously transact two or more option trades. Typically, one option would be bought while another would simultaneously be sold. Spread orders may be limit orders, not held orders, or orders with discretion. They cannot be stop orders, however. The spread order may be either a debit or credit.
Spread Strategy - Any option position having both long options and short options of the same type on the same underlying security.
Static Hedging - A hedging technique where a hedging trade is established and held without needing to rebalance.
Stock Options - Options contracts with shares as the underlying asset. Read All About Stock Options.
Stock Replacement Strategy - A trading strategy that seeks to reduce risk and volatility through owning deep in the money call options instead of the stock itself and using the remaining cash for hedging. Read All About Stock Replacement Strategy.
Stock Repair Strategy - An options strategy that aims to recover lost value in a stock quickly through writing call options against it. Read All About Stock Repair Strategy.
Stop Limit Order - Similar to a stop order, the stop-limit order becomes a limit order, rather than a market order, when the security trades at the price specified on the stop. Read All About Options Stop Loss Here!
Stop Order - A traditional stop loss method which closes a position when a predetermined price is hit. Read All About Options Orders Here!
Straddle - The purchase or sale of an equal number of puts and calls having the same terms.
Strip Straddle - A Straddle with more put options than call options. Read the full tutorial on Strip Straddle.
Strap Straddle - A Straddle with more call options than put options. Read the full tutorial on Strap Straddle.
Strategy - With respect to option investments, a preconceived, logical plan of position selection and follow-up action.
Strike Arbitrage - An options arbitrage strategy that locks in discrepancies in options pricing between strike prices for a risk-free arbitrage. Read More About Strike Arbitrage.
Strike Price - The price at which the buyer of a call can purchase the stock during the life of the option or the price at which the buyer of a put can sell the stock during the life of the option. Read More About Strike Prices.
Structured Warrants - An alternative to stock options which works almost exactly like stock options and traded in markets such as the Singapore market. See how Structured Warrants Are Traded In The Singapore Market.
Support - A term in technical analysis indicating a price area lower than the current price of the stock, where demand is thought to exist. Thus a stock would stop declining when it reached a support area. See also Resistance.
Swing Trading - A trading methodology that trades short term price swings for short term profits. اقرأ المزيد عن خيارات أنماط التداول.
Synthetic Position - A combination of stocks and/or options that return the same payoff characteristics of another stock or option position.
Synthetic Put - A security which some brokerage firms offer to their customers. The broker sells stock short and buys a call, while the customer receives the synthetic put. This is not a listed security, but a secondary market is available as long as there is a secondary market in the calls.
Synthetic Stock - An option strategy that is equivalent to the underlying stock. A long call and a short put is synthetic long stock. A long put and a short call is synthetic short stock.
Synthetic Short Straddle - A combination of stocks and call options which produces the same payoff characteristics as a Short Straddle. اقرأ المزيد عن الاصطناعية قصيرة سترادل.
Synthetic Straddle - A combination of stocks and call options which produces the same payoff characteristics as a Long Straddle. اقرأ المزيد عن سترادل الاصطناعية.
Systematic Risk / Systemic Risk - Overall market risk that cannot be diversified away using a diversified portfolio based in the same market.
Take Delivery - To fulfill the obligation of buying stocks when put options that you sold becomes exercised.
Technical Analysis - The method of predicting future stock price movements based on observation of historical stock price movements.
Thales of Miletus - The creator of options back in 332BC. اقرأ عن تاريخ تداول الخيارات.
Theoretical Value - The price of an option, or a spread, as computed by a mathematical model.
Theta - One of the 5 option greeks. Theta determines the rate of time decay of an option contract's premium. For more details on how Theta works and how it is calculated, please visit Option Greeks.
Ticker Symbol - Symbol representing the shares and options of a company's shares traded in the stock market. MSFT is the ticker symbol for Micrsoft shares while MSQFB is the ticker symbol for Microsoft's June29Call options.
Time Decay - The reduction of a stock option's extrinsic value as expiration date draws nearer. See "Theta" above. Read the full tutorial on Time Decay.
Time Spread - see Calendar Spread. Read the full tutorial on Time Spreads.
Time Value - Also known as "Premium Value" or "Extrinsic Value". It is the difference between an option's price and the intrinsic value. Read more about how Stock Options Are Priced.
Topping Out - A peak point where the sellers begin to outnumber the buyers.
Total Return Concept - A covered call writing strategy in which one views the potential profit of the strategy as the sum of capital gains, dividends, and option premium income, rather than viewing each one of the three separately.
Trading Limit - The exchange imposed maximum daily price change that a futures contract or futures option contract can undergo.
Trend - The direction of a price movement. ويفترض أن يظل اتجاه الحركة سليما إلى أن يحدث تغيير واضح.
Triple Witching - Prior to 2001. The third Friday of March, June, September, and December, when stock options, index futures and options on index futures expire. After 2001, the introduction of Single Stock Futures transformed Triple Witching into Quadruple Witching as single stock futures expire on the third Friday of every quarterly month as well.
Type - The designation to distinguish between a put or call option.
Uncovered Option - A written option is considered to be uncovered if the investor does not have a corresponding position in the underlying security.
Underlying Asset - The security which one has the right to buy or sell via the terms of a listed option contract. An underlying asset can be any financial instrument on which option contracts can be written based on. Some examples are : Stocks, ETFs, Commodities, Forex, Index.
Undervalued - Describing a security that is trading at a lower price than it logically should. Usually determined by the use of a mathematical model.
Variable Ratio Write - An option strategy in which the investor owns 100 shares of the underlying security and writes two call options against it, each option having a different striking price.
Vertical Spread - Any option spread strategy in which the options have different striking prices, but the same expiration date. Read the full tutorial on Vertical Spreads.
Vertical Ratio Spread - Vertical spreads that buy and short an unequal number of options on each leg. Read the full tutorial on Vertical Ratio Spreads.
VIX - An index measuring the level of implied volatility in US index options and is used as a measurement of volatility in the US stock market. Read More About VIX.
VIX Options - Non-equity options based on the CBOE VIX. Read More About VIX Options.
Volatile - A stock or market that is expected to move up or down unexpectedly or drastically is known as a volatile market or stock.
Volatile Strategy - An option strategy that is constructed to profit no matter if the underlying stock moves up or down quickly. Read All About Volatile Option Strategies.
Volatility - A measure of the amount by which an underlying security is expected to fluctuate in a given period of time. Generally measured by the annual standard deviation of the daily price changes in the security, volatility is not equal to the Beta of the stock. Read More About Volatility.
Volatility Crunch - A sudden, dramatic, drop in implied volatility resulting in a sharp reduction in extrinsic value and hence the price of options. Read More About Volatility Crunch.
Volatility Index - Also known as VXN, is an index by the CBOE that measures volatility in the market using implied volatility of S&P500 stock index options.
التقلب الانحراف - سمة رسومية للتقلبات الضمنية من الخيارات لنفس الأصول الأساسية عبر الإضرابات المختلفة التي تشكل منحنى منحرف الصحيح. Read More About Volatiliy Skew.
Volatility Smile - A graphical characteristic of the implied volatility of options of the same underlying asset across different strikes forming the concave shape of a smile. Read More About Volatiliy Smile.
Volume - The number of transactions that took place in a trading day. Read More About Volume and Open Interest.
Write - To short an option. This is the act of creating a new options contract and selling it in the exchange using the Sell To Open order. The person who writes an option is known as the "Writer". Read the full tutorial on Options Writing.
WALK LIMIT® Order - WALK LIMIT® is a registered U. S trademark of optionsXpress Holdings Inc. covering securities and commodities trading and investment services and software. One of the services offered under the WALK LIMIT® mark is a type of automated limit order that "walks" your order from the National Best Bid or Offer (NBBO) in prescribed time and price increments up to (or down to) the asking price (bid price) in order to save you time while attempting to get the best fill prices for the orders.

Options Glossary.
التعديلات.
A change to contract terms due to a corporate action (e. g., a merger or stock split). Depending on the corporate action, different contract terms (including strike price, deliverable, expiration date, multiplier etc.) could be adjusted. An adjusted option may cover more or less than the usual 100 shares. For example, after a 3-for-2 stock split, the adjusted option will represent 150 shares. For such options, the premium must be multiplied by a corresponding factor. Example: buying 1 call (covering 150 shares) at 4 would cost $600.
All-or-none order (AON)
A type of option order which requires that the order be executed completely or not at all. An AON order may be either a day order or a GTC (good-‘til-cancelled) order.
American-style option.
An option that can be exercised at any time prior to its expiration date. See also European-style option.
A trading technique that involves the simultaneous purchase and sale of identical assets or equivalent assets in two different markets with the intent of profiting by the price discrepancy.
Ask / Ask price.
The price at which a seller is offering to sell an option or a stock. See also Assignment.
Assigned (an exercise)
Received notification of an assignment by OCC. See also Assignment.
مهمة.
Notification by OCC to a clearing member that an owner of an option has exercised their rights. For equity and index options, OCC makes assignments on a random basis. See also Delivery and Exercise.
At-the-money / At-the-money option.
A term that describes an option with a strike price that is equal to the current market price of the underlying stock.
المتوسط ​​إلى أسفل.
Buying more of a stock or an option at a lower price than the original purchase to reduce the average cost.
Backspread.
A Delta-neutral spread composed of more long options than short options on the same underlying instrument. This position generally profits from a large movement in either direction in the underlying instrument.
Cboe Bats BZX Options Exchange.
Bear (or bearish) spread.
One of a variety of strategies involving two or more options (or options combined with a position in the underlying stock) that can potentially profit from a fall in the price of the underlying stock.
Bear spread (call)
The simultaneous writing of one call option with a lower strike price and the purchase of another call option with a higher strike price. Example: writing 1 XYZ May 60 call and buying 1 XYZ May 65 call.
Bear spread (put)
The simultaneous purchase of one put option with a higher strike price and the writing of another put option with a lower strike price. Example: buying 1 XYZ May 60 put and writing 1 XYZ May 55 put.
An adjective describing the opinion that a stock, or a market in general, will decline in price; a negative or pessimistic outlook.
A measure of how closely the movement of an individual stock tracks the movement of the entire stock market.
Bid / Bid Price.
The price at which a buyer is willing to buy an option or a stock.
Black-Scholes formula.
The first widely used model for option pricing. This formula is used to calculate a theoretical value for an option using current stock prices, expected dividends, the option's strike price, expected interest rates, time to expiration and expected stock volatility. While the Black-Scholes model does not perfectly describe real-world options markets, it is often used in the valuation and trading of options.
BOX Options Exchange.
Box spread.
A four-sided option spread that involves a long call and a short put at one strike price in addition to a short call and a long put at another strike price. Example: buying 1 XYZ May 60 call and writing 1 XYZ May 65 call; simultaneously buying 1 XYZ May 65 put and writing 1 May 60 put.
Break-even point(s)
The stock price(s) at which an option strategy results in neither a profit nor a loss. While a strategy's break-even point(s) are normally stated as of the option's expiration date, a theoretical option pricing model can be used to determine the strategy's break-even point(s) for other dates as well.
A person acting as an agent for making securities transactions. An account executive or a broker at a brokerage firm who deals directly with customers. A floor broker on the trading floor of an exchange actually executes someone else's trading orders.
Bull (or bullish) spread.
One of a variety of strategies involving two or more options (or options combined with an underlying stock position) that may potentially profit from a rise in the price of the underlying stock.
Bull spread (call)
The simultaneous purchase of one call option with a lower strike price and the writing of another call option with a higher strike price. Example: buying 1 XYZ May 60 call and writing 1 XYZ May 65 call.
Bull spread (put)
The simultaneous writing of one put option with a higher strike price and the purchase of another put option with a lower strike price. Example: writing 1 XYZ May 60 put, and buying 1 XYZ May 55 put.
An adjective describing the opinion that a stock, or the market in general, will rise in price; a positive or optimistic outlook.
Butterfly spread.
A strategy involving three strike prices with both limited risk and limited profit potential. Establish a long call butterfly by buying one call at the lowest strike price, writing two calls at the middle strike price and buying one call at the highest strike price. Establish a long put butterfly by buying one put at the highest strike price, writing two puts at the middle strike price and buying one put at the lowest strike price. For example, a long call butterfly might include buying 1 XYZ May 55 call, writing 2 XYZ May 60 calls and buying 1 XYZ May 65 call.
A covered call position that includes a stock purchase and an equivalent number of calls written at the same time. This position may be a combined order with both sides (buying stock and writing calls) executed simultaneously. Example: buying 500 shares XYZ stock and writing 5 XYZ May 60 calls. See also Covered call / Covered call writing.
Cboe C2 Options Exchange.
انتشار التقويم.
An option strategy that generally involves the purchase of a longer-termed option(s) (call or put) and the writing of an equal number of nearer-termed option(s) of the same type and strike price. Example: buying 1 XYZ May 60 call (far-term portion of the spread) and writing 1 XYZ March 60 call (near-term portion of the spread). See also Horizontal spread.
خيار الشراء.
An option contract that gives the owner the right but not the obligation to buy the underlying security at a specified price (its strike price) for a certain, fixed period (until its expiration). For the writer of a call option, the contract represents an obligation to sell the underlying product if the option is assigned.
Carry / Carrying cost.
The interest expense on money borrowed to finance a securities position.
Cash settlement amount.
The difference between the exercise price of the option being exercised and the exercise settlement value of the index on the day the index option is exercised. See also Exercise settlement amount.
Cboe Board Options Exchange.
Class of options.
A term referring to all options of the same type (either calls or puts) covering the same underlying stock.
Close / Closing transaction.
A reduction or an elimination of an open position by the appropriate offsetting purchase or sale. A selling transaction closes an existing long option position. A purchase transaction closes an existing short option position. This transaction reduces the open interest for the specific option involved.
سعر نهائي.
The final price of a security at which a transaction was made. See also Settlement price.
A protective strategy in which a written call and a long put are taken against a previously owned long stock position. The options typically have different strike prices (put strike lower than call strike). Expiration months may or may not be the same. For example, if the investor previously purchased XYZ Corporation at $46 and it rose to $62, the investor could establish a collar involving the purchase of a May 60 put and the writing of a May 65 call to protect some of the unrealized profit in the XYZ Corporation stock position. The investor may also use the reverse (a long call combined with a written put) if he has previously established a short stock position in XYZ Corporation. See also Fence.
جانبية.
Securities against which loans are made. If the value of the securities (relative to the loan) declines to an unacceptable level, this triggers a margin call. As such, the investor is asked to post additional collateral or the securities are sold to repay the loan.
مزيج.
An arrangement of options involving two long, two short, or one long and one short positions. The positions can have different strikes or expiration months. The term combination varies by investor. Example: a long combination might be buying 1 XYZ May 60 call and selling 1 XYZ May 60 put.
Condor spread.
A strategy involving four strike prices with both limited risk and limited profit potential. Establish a long call condor spread by buying one call at the lowest strike, writing one call at the second strike, writing another call at the third strike, and buying one call at the fourth (highest) strike. This spread is also referred to as a flat-top butterfly.
Contingency order.
An order to execute a transaction in one security that depends on the price of another security. An example might be to sell the XYZ May 60 call at $2.00, contingent upon XYZ stock being at or below $59.
Contract size.
The amount of the underlying asset covered by the option contract. This is 100 shares for 1 equity option unless adjusted for a special event. See also Adjustments.
تحويلات.
An investment strategy in which a long put and a short call with the same strike price and expiration combine with long stock to lock in a nearly riskless profit. For example, buying 100 shares of XYZ stock, writing 1 XYZ May 60 call and buying 1 XYZ May 60 put at desirable prices. The process of executing these three-sided trades is sometimes called conversion arbitrage. See also Reversal / Reverse conversion.
To close out an open position. This term most often describes the purchase of an option or stock to close out an existing short position for either a profit or loss.
Covered call / Covered call writing.
An option strategy in which a call option is written against an equivalent amount of long stock. Example: writing 2 XYZ May 60 calls while owning 200 shares or more of XYZ stock. See also Buy-write and Overwrite.
Covered combination.
A strategy in which one call and one put with the same expiration, but different strike prices, are written against each 100 shares of the underlying stock. Example: writing 1 XYZ May 60 call and writing 1 XYZ May 55 put, and buying 100 shares of XYZ stock. In actuality, this is not a fully covered strategy because assignment on the short put requires purchase of additional stock.
الخيار المغطى.
An open short option position completely offset by a corresponding stock or option position. A covered call could be offset by long stock or a long call, while a covered put could be offset by a long put or a short stock position. This insures that if the owner of the option exercises, the writer of the option will not have a problem fulfilling the delivery requirements. See also Uncovered call option writing and Uncovered put option writing.
Covered put / Covered cash-secured put.
The cash-secured put is an option strategy in which a put option is written against a sufficient amount of cash (or Treasury bills) to pay for the stock purchase if the short option is assigned.
Covered straddle.
An option strategy in which one call and one put with the same strike price and expiration are written against each 100 shares of the underlying stock. Example: writing 1 XYZ May 60 call and 1 XYZ May 60 put, and buying 100 shares of XYZ stock. In actuality, this is not a fully covered strategy because assignment on the short put requires purchase of additional stock.
Money received in an account either from a deposit or from a transaction that results in increasing the account's cash balance.
Credit spread.
A spread strategy that increases the account's cash balance when established. A bull spread with puts and a bear spread with calls are examples of credit spreads.
A measure of the rate of change in an option's Delta for a one-unit change in the price of the underlying stock. See also Delta.
The expiration dates applicable to the different series of options. Traditionally, there were three cycles:
Today, most equity options expire on a hybrid cycle, which involves four option series: the two nearest-term calendar months and the next two months from the traditional cycle to which that class of options has been assigned. For example, on January 1, a stock in the January cycle will be trading options expiring in these months: January, February, April and July. After the January expiration, the months outstanding will be February, March, April and July.
A type of option order that instructs the broker to cancel any unfilled portion of the order at the close of trading on the day the order was first entered.
A position (stock or option) that is opened and closed on the same day.
Money paid out from an account from either a withdrawal or a transaction that results in decreasing the cash balance.
انتشار الخصم.
A spread strategy that decreases the account's cash balance when established. A bull spread with calls and a bear spread with puts are examples of debit spreads.
A term used to describe how the theoretical value of an option erodes or declines with the passage of time. Time decay is specifically quantified by Theta.
The process of meeting the terms of a written option contract when notification of assignment has been received. In the case of a short equity call, the writer must deliver stock and in return receives cash for the stock sold. In the case of a short equity put, the writer pays cash and in return receives the stock.
A measure of the rate of change in an option's theoretical value for a one-unit change in the price of the underlying stock.
Derivative / Derivative security.
A financial security whose value is determined in part from the value and characteristics of another security known as the underlying security.
Diagonal spread.
A strategy involving the simultaneous purchase and writing of two options of the same type that have different strike prices and different expiration dates. Example: buying 1 May 60 call and writing 1 March 65 call.
An adjective used to describe an option that is trading at a price less than its intrinsic value (i. e., trading below parity).
Discretion.
Freedom given by an investor to his or her account executive to use judgment regarding the execution of an order. Discretion can be limited, as in the case of a limit order that gives the floor broker price flexibility beyond the stated limit price to use his or her judgment in executing the order. Discretion can also be unlimited, as in the case of a market-not-held order.
Early exercise.
A feature of American-style options that allows the owner to exercise an option at any time prior to expiration.
كبو خيارات إدغكس تبادل.
In a margin account, equity is the difference between the securities owned and the margin loans owed. The investor keeps this amount after all positions are closed and all margin loans paid off.
Equity option.
An option on shares of an individual common stock or exchange traded fund.
Equivalent strategy.
A strategy that has the same risk-reward profile as another strategy. For example, a long May 60-65 call vertical spread is equivalent to a short May 60-65 put vertical spread. See also Synthetic position.
European-style option.
An option that can be exercised only during a specified period just prior to expiration. See also American-style option.
Ex-date / Ex-dividend date.
The day before the date that an investor must have purchased the stock in order to receive the dividend. On the ex-dividend date, the previous day's closing price is reduced by the amount of the dividend because purchasers of the stock on the ex-dividend date will not receive the dividend payment. This date is sometimes referred to simply as the ex-date, and can apply to other situations (e. g., splits and distributions). If you purchase a stock on the ex-date for a split or distribution, you are not entitled to the split stock or that distribution. However, the opening price for the stock will have been reduced by an appropriate amount, as on the ex-dividend date. Weekly financial publications, such as Barron's, often include a stock's upcoming ex-date as part of their stock tables.
Exchange traded funds (ETFs)
Exchange traded funds (ETFs) are index funds or trusts listed on an exchange and traded in a similar fashion as a single equity. The first ETF came about in 1993 with the AMEX's concept of a tradable basket of stocks — Standard & Poor's Depositary Receipt (SPDR). Today, the number of ETFs that trade options continues to grow and diversify. Investors can buy or sell shares in the collective performance of an entire stock portfolio (or a bond portfolio) as a single security. Exchange traded funds allow investors to enjoy some of the more favorable features of stock trading, such as liquidity and ease of equity style, in an environment of more traditional index investing.
To invoke the rights granted to the owner of an option contract. In the case of a call, the option owner buys the underlying stock. In the case of a put, the option owner sells the underlying stock.
Exercise by exception processing.
A procedure used by OCC as an operational convenience for clearing members. Under these proceedings, OCC assumes a clearing member tendered exercise notices for options that are in-the-money by threshold amounts, unless specifically instructed not to do so. This procedure protects the owner from losing the intrinsic value of the option because of failure to exercise. Unless instructed not to do so, all expiring equity options held in customer accounts are exercised if they are in-the-money by a specified amount.
سعر التمرين.
The price that the owner of an option can purchase (call) or sell (put) the underlying stock. Used interchangeably with strike or strike price.
Exercise settlement amount.
The difference between the exercise price of the option being exercised and the exercise settlement value of the index on the day the index option is exercised.
Expiration cycle.
The expiration dates applicable to the different series of options. Traditionally, there were three cycles:
Today, equity options expire on a hybrid cycle that involves four option series: the two nearest-term calendar months and the next two months from the traditional cycle to which that class of options has been assigned. For example, on January 1, a stock in the January cycle will be trading options expiring in these months: January, February, April and July. After the January expiration, the months outstanding will be February, March, April and July.
تاريخ إنتهاء الصلاحية.
The date that an option and the right to exercise it cease to exist.
Expiration Friday.
The last business day prior to the option's expiration date during which purchases and sales of options can be made. For equity options, this is generally the third Friday of the expiration month. If the third Friday of the month is an exchange holiday, the last trading day is the Thursday immediately preceding the third Friday.
Expiration month.
The month that the expiration date occurs.
A protective strategy in which a written call and a long put are added to a previously owned long stock position, also referred to as a collar. The options may have the same strike price or different strike prices. The expiration months may or may not be the same. For example, if the investor previously purchased XYZ Corporation at $46 and it rose to $62, an investor could establish a collar involving the purchase of a May 60 put and the writing of a May 65 call as a way of protecting some of the unrealized profit in the XYZ Corporation stock position. An investor might also use the reverse (a long call combined with a written put) if he has previously established a short stock position in XYZ Corporation.
Fill-or-kill order (FOK)
A type of option order that requires that the order be executed completely or not at all. A fill-or-kill order is similar to an all-or-none (AON) order. The difference is that if the order cannot be completely executed (i. e., filled in its entirety) as soon as it is announced in the trading crowd, it is killed (cancelled) immediately. Unlike an AON order, an FOK order cannot be used as part of a good-‘til-cancelled order.
FINRA (Financial Industry Regulatory Authority)
The largest independent regulator for all securities firms doing business in the United States.
Floor broker.
A trader on an exchange floor who executes trading orders for other people.
Floor trader.
An exchange member on the trading floor who buys and sells for their own account.
Fundamental analysis.
A method of predicting stock prices based on the study of earnings, sales, dividends, and so on.
Fungibility.
Interchangeability resulting from standardization. Options listed on national exchanges are fungible, while over-the-counter options generally are not. Classes of options listed and traded on more than one national exchange are referred to as multiple-listed/multiple-traded options.
A measure of the rate of change in an option's Delta for a one-unit change in the price of the underlying stock. See also Delta.
Nasdaq GEMX, LLC.
Good-'til-cancelled (GTC) order.
A type of limit order that remains in effect until it is either executed (filled) or cancelled. This is unlike a day order, which expires if not executed by the end of the trading day. If not executed, a GTC option order is automatically cancelled at the option's expiration.
Hedge / Hedged position.
A position established with the specific intent of protecting an existing position. For example, an owner of common stock may buy a put option to hedge against a possible stock price decline.
Historic volatility.
A measure of actual stock price changes over a specific period. See also Standard deviation.
Any person who has made an opening purchase transaction, call or put, and has that position in a brokerage account.
Horizontal spread.
An option strategy that generally involves the purchase of a farther-term option (call or put) and the writing of an equal number of nearer-term options of the same type and strike price. Example: buying 1 XYZ May 60 call (far-term portion of the spread) and writing 1 XYZ March 60 call (near-term portion of the spread). See also Calendar spread.
Immediate-or-cancel order (IOC)
A type of option order that gives the trading crowd one opportunity to take the other side of the trade. After announcement, the order is either partially or totally filled with any remaining balance immediately cancelled. An IOC order, considered a type of day order, cannot be used as part of a good-‘til-cancelled order since it is cancelled shortly after being entered. The difference between fill-or-kill (FOK) orders and IOC orders is that an IOC order may be partially executed.
Implied volatility.
The volatility percentage that produces the best fit for all underlying option prices on that underlying stock. See also Individual volatility.
In-the-money / In-the-money option.
A term used to describe an option with intrinsic value. For standard options, a call option is in-the-money if the stock price is above the strike price. A put option is in-the-money if the stock price is below the strike price.
A compilation of several stock prices into a single number. Example: the S&P 100 Index.
Index option.
An option whose underlying interest is an index. Generally, index options are cash-settled.
Individual volatility.
The volatility percentage that justifies an option's price, as opposed to historic volatility or implied volatility. A theoretical pricing model can be used to generate an option's individual volatility when the five remaining quantifiable factors (stock price, time until expiration, strike price, interest rates and cash dividends) are entered along with the price of the option itself.
المعهد.
A professional investment management company. Typically, this term describes money managers such as banks, pension funds, mutual funds and insurance companies.
Intrinsic value.
The in-the-money portion of an option's premium. See also In-the-money.
فراشة الحديد.
An option strategy with limited risk and limited profit potential that involves both a long (or short) straddle, and a short (or long) strangle. An iron butterfly contains four options. It is equivalent to a regular butterfly spread that contains only three options. For example, a short iron butterfly might include buying 1 XYZ May 60 call and 1 May 60 put, and writing 1 XYZ May 65 call and writing 1 XYZ May 55 put.
ISE Gemini.
Nasdaq GEMX, LLC.
No J Options Glossary Items.
There are currently no glossary items for this letter.
A measure of the rate of change in an option's theoretical value for a one-unit change in the volatility assumption.
A measure of leverage. The expected percentage change in the value of an option for a 1% change in the value of the underlying product.
آخر يوم تداول.
The last business day before the option's expiration date during which purchases and sales of options can be made. For equity options, this is generally the third Friday of the expiration month. If the third Friday of the month is an exchange holiday, the last trading day is the Thursday immediately preceding the third Friday.
LEAPS® (Long-term Equity AnticiPation Securities) / Long-dated options.
Calls and puts with an expiration of over nine months when listed. Currently, equity LEAPS have two series at any time with a January expiration.
A term describing one side of a position with two or more sides. When a trader legs into a spread, they establish one side first, hoping for a favorable price movement in order to execute the other side at a better price. This is a higher-risk method of establishing a spread position.
A term describing the greater percentage of profit or loss potential when a given amount of money controls a security with a much larger face value. For example, a call option enables the owner to assume the upside potential of 100 shares of stock by investing a much smaller amount than that required to buy the stock. If the stock increases by 10%, for example, the option might double in value. Conversely, a 10% stock price decline might result in the total loss of the purchase price of the option.
Limit order.
A trading order placed with a broker to buy or sell stock or options at a specific price.
Liquidity / Liquid market.
Trading environments characterized by high trading volume, a narrow spread between the bid and ask prices, and the ability to trade larger sized orders without significant price changes.
Listed option.
A put or call traded on a national options exchange. In contrast, over-the-counter options usually have non-standard or negotiated terms.
Long option position.
The position of an option purchaser (owner) which represents the right to either buy stock (in the case of a call) or to sell stock (in the case of a put) at a specified price (strike price) at or before some date in the future (the expiration date). This position results from an opening purchase transaction (long call or long put).
Long stock position.
A position in which an investor has purchased and owns stock.
Margin / Margin requirement.
The minimum equity required to support an investment position. To buy on margin refers to borrowing part of the purchase price of a security from a brokerage firm.
علامة للوصول الى السوق.
An accounting process by which the price of securities held in an account are valued each day to reflect the closing price or closing market quotes. As a result, the equity in an account is updated daily to reflect current security prices properly.
أمر السوق.
A trading order placed with a broker to immediately buy or sell a stock or option at the best available price.
Market quote.
Quotations of the current best bid/ask prices for an option or stock in the marketplace (an exchange trading floor). The investor usually obtains this information from a brokerage firm. However, for listed options and stocks, these quotes are widely disseminated and available through various commercial quotation services.
صانع السوق.
An exchange member on the trading floor who buys and sells options for their own account and who has the responsibility of making bids and offers and maintaining a fair and orderly market. See also Specialist / specialist group / specialist system.
Market maker system (competing)
A method of supplying liquidity in options markets by having market makers in competition with one another. As an alternative to a specialist system, they are also responsible for making fair and orderly markets in a given class of options.
Market-not-held order.
A type of market order that allows the investor to give discretion to the floor broker regarding the price and/or time of trade execution.
Market-on-close order (MOC)
A type of option order that requires that an order be executed at or near the close of trading on the day the order is entered.
Married put strategy.
The simultaneous purchase of stock and put options representing an equivalent number of shares. This is a limited risk strategy during the life of the puts because the stock can always be sold for at least the strike price of the purchased puts.
Miami Options Exchange.
A mathematical formula used to calculate the theoretical value of an option. See also Black-Scholes formula.
Multiple-listed / multiple-traded option.
Any option contract listed and traded on more than one national options exchange. See also Fungibility.
Naked or uncovered option.
A short option position that is not fully collateralized if notification of assignment is received. A short call position is uncovered if the writer does not have a long stock or deeper-in-the-money long call position. A short put position is uncovered if the writer is not short stock or long another deeper-in-the-money put.
A national securities exchange (Operated by Nasdaq OMX).
Net credit.
Money received in an account either from a deposit or a transaction that results in increasing the account's cash balance.
Money paid from an account either from a withdrawal or a transaction that results in decreasing the cash balance.
An adjective describing the belief that a stock or the market in general will neither rise nor decline significantly.
Neutral strategy.
An option strategy (Or stock and option position) expected to benefit from a neutral market outcome.
Ninety-ten (90/10) strategy.
A conservative option strategy in which an investor buys Treasury bills (or other liquid assets) with 90% of their funds, and buys call options (or put options or a mixture of both) with the balance. The proportions of this strategy are subject to change based on prevailing interest rates.
Non-equity option.
Any option that does not have common stock as the underlying asset. Non-equity options include options on futures, indexes, foreign currencies, Treasury security yields, etc.
Not-held order.
A type of order that releases normal obligations implied by the other terms of the order. For example, a limit order designated as not-held allows discretion to the floor broker in filling the order when the market trades at the limit price of the order. In this case, there is no obligation to provide the customer with an execution if the market trades through the limit price on the order. See also Discretion and Market-not-held order.
Nasdaq Options Market, LLC.
Nasdaq Options Market.
Nasdaq Options Market.
Nasdaq Options Market.
Nasdaq Options Market.
Please update the optionseducation site to reflect the new name changes on these pages:
From: Christine Stange.
Sent: Wednesday, March 08, 2017 3:08 PM.
Subject: RE: ISE exchanges name changes.
شكرا للمعلومة! There were some emails floating around last week on ISE's name change. We'll have some development as well as content work to be done to accommodate the change.
With regards to NASDAQ vs. Nasdaq, the website uses both the exchange's legal name and trading facility names. The approved NASDAQ ones were originally provided to us by Legal back in 2018. We should reach out to Legal to have them revalidate the list. They had last reviewed and certified it in January 2017. I've attached the document that you were referring to in your email. I'm also attaching a spreadsheet where we (in conjunction with Product Development) track the exchange identifiers used on our various systems.​
Trading Facility Name & Acronym.
Nasdaq GEMX, LLC.
Nasdaq BX Options.
Nasdaq PHLX LLC.
Nasdaq PHLX LLC.
The Nasdaq Stock Market LLC.
Please update the optionseducation site to reflect the new name changes on these pages:
From: Christine Stange.
Sent: Wednesday, March 08, 2017 3:08 PM.
Subject: RE: ISE exchanges name changes.
شكرا للمعلومة! There were some emails floating around last week on ISE's name change. We'll have some development as well as content work to be done to accommodate the change.
With regards to NASDAQ vs. Nasdaq, the website uses both the exchange's legal name and trading facility names. The approved NASDAQ ones were originally provided to us by Legal back in 2018. We should reach out to Legal to have them revalidate the list. They had last reviewed and certified it in January 2017. I've attached the document that you were referring to in your email. I'm also attaching a spreadsheet where we (in conjunction with Product Development) track the exchange identifiers used on our various systems.​
Trading Facility Name & Acronym.
Nasdaq GEMX, LLC.
Nasdaq BX Options.
Nasdaq PHLX LLC.
Nasdaq PHLX LLC.
The Nasdaq Stock Market LLC.
A national securities exchange (Operated by NYSE Euronext).
NYSE American Options.
نيس خيارات أركا.
Offer / Offer price.
The price at which a seller is offering to sell an option or a stock. Also known as ask or ask price.
One-cancels-other order (OCO)
A type of option order that treats two or more option orders as a package, whereby the execution of any one of the orders causes all the orders to be reduced by the same amount. For example, the investor would enter an OCO order if they wished to buy 10 May 60 calls or 10 June 60 calls or any combination of the two which when summed equaled 10 contracts. An OCO order may be a day order or a good-‘til-cancel order.
اهتمام صريح.
The total number of outstanding option contracts on a given series or for a given underlying stock.
احتجاج مفتوحة.
The trading method by which competing market makers and floor brokers representing public orders make bids and offers on the trading floor.
Opening transaction.
An addition to, or creation of, a trading position. An opening purchase transaction adds long options to an investor's total position, and an opening sale transaction adds short options. An opening option transaction increases that option's open interest.
A contract that gives the owner the right, but not the obligation, to buy or sell a particular asset (the underlying stock) at a fixed price (the strike price) for a specific period of time (until expiration) . The contract also obligates the writer to meet the terms of delivery if the owner exercises the contract right.
Option period.
The time from when a buyer or writer of an option creates an option contract to the expiration date; sometimes referred to as an option's lifetime.
Option pricing curve.
A graphical representation of the estimated theoretical value of an option at one point in time, at various prices of the underlying stock.
Option pricing model.
The first widely used model for option pricing was the Black Scholes. This formula can be used to calculate a theoretical value for an option using current stock prices, expected dividends, the option's strike price, expected interest rates, time to expiration and expected stock volatility. While the Black-Scholes model does not perfectly describe real-world options markets, it is still often used in the valuation and trading of options.
Option writer.
The seller of an option contract who is obligated to meet the terms of delivery if the option owner exercises his or her right. This seller has made an opening sale transaction, and has not yet closed that position.
Optionable stock.
A stock on which listed options are traded.
Options Clearing Corporation (OCC)
OCC is the world's largest equity derivatives clearing organization. Founded in 1973, OCC operates under the jurisdiction of both the Securities and Exchange Commission (SEC) as a Registered Clearing Agency and the Commodity Futures Trading Commission (CFTC) as a Derivatives Clearing Organization. OCC provides central counterparty (CCP) clearing and settlement services to 16 exchanges and trading platforms for options, financial futures, security futures and securities lending transactions.
OTC option.
An over-the-counter option is traded in the over-the-counter market. OTC options are not listed on an options exchange and do not have standardized terms. These are to be distinguished from exchange-listed and traded equity options, which are standardized. See also Fungibility.
Out-of-the-money / Out-of-the-money option.
A term used to describe an option that has no intrinsic value. The option’s premium consists entirely of time value. For standard contracts, a call option is out-of-the-money if the stock price is below its strike price. A put option is out-of-the-money if the stock price is above its strike price. See also Intrinsic value and Time value.
Over-the-counter / Over-the-counter market.
A decentralized association of market participants, with many characteristics of an exchange, where trading takes place via an electronic network.
An option strategy involving the writing of call options (wholly or partially) against existing long stock positions. This is different from the buy-write strategy that involves the simultaneous purchase of stock and writing of a call. See also Ratio write.
Any person who has made an opening purchase transaction, call or put, and has that position in a brokerage account.
A term used to describe an option contract's total premium when that premium is the same amount as its intrinsic value. For example, an option is ‘worth parity’ when its theoretical value is equal to its intrinsic value. An option is said to be ‘trading for parity’ when an option is trading for only its intrinsic value. Parity may be measured against the stocks last sale, bid or offer.
الرسم البياني العائد.
A chart of the profits and losses for a particular options strategy prepared in advance of the execution of the strategy. The diagram is a plot of expected profits or losses against the price of the underlying security.
Nasdaq PHLX, LLC.
Physical delivery option.
An option whose underlying entity is a physical good or commodity, like a common stock or a foreign currency. When its owner exercises that option, there is delivery of that physical good or commodity from one brokerage or trading account to another.
The risk to an investor (option writer) that the stock price will exactly equal the strike price at expiration (that option will be exactly at-the-money). The investor will not know how many of their written(short) options will be assigned or whether a last second move in the underlying will leave any long options in - or out-of-the-money. The risk is that on the following Monday the option writer might have an unexpected long (in the case of a written put) or short (in the case of a written call) stock position, and thus be subject to the risk of an adverse price move.
The combined total of an investor's open option contracts (Calls and/or puts) and long or short stock.
تداول الصفقة.
An investing strategy in which open positions are held for an extended period.
1. Total price of an option: intrinsic value plus time value.
2. Often (Erroneously) this word is used to mean the same as time value .
Primary market.
For securities traded in more than one market, the primary market is usually the exchange where trading volume in that security is highest.
Profit/loss graph.
A graphical presentation of the profit and loss possibilities of an investment strategy at one point in time (usually option expiration), at various stock prices.
ضع خيارا.
An option contract that gives the owner the right to sell the underlying stock at a specified price (its strike price) for a certain, fixed period (until its expiration). For the writer of a put option, the contract represents an obligation to buy the underlying stock from the option owner if the option is assigned.
No Q Options Glossary Items.
There are currently no glossary items for this letter.
نسبة الانتشار.
A term most commonly used to describe the purchase of an option(s), call or put, and the writing of a greater number of the same type of options that are out-of-the-money with respect to those purchased. All options involved have the same expiration date. For example, buying 5 XYZ May 60 calls and writing 6 XYZ May 65 calls. See also Ratio write.
Ratio write.
An investment strategy in which stock is purchased and call options are written on a greater than one-for-one basis (more calls written than the equivalent number of shares purchased). For example, buying 500 shares of XYZ stock, and writing 6 XYZ May 60 calls. See also Ratio spread.
Realized gains and losses.
The net amount received or paid when a closing transaction is made and matched with an opening transaction.
Resistance.
A term used in technical analysis to describe a price area at which rising prices are expected to stop or meet increased selling activity. This analysis is based on historic price behavior of the stock.
Reversal / Reverse conversion.
An investment strategy used mostly by professional option traders in which a short put and long call with the same strike price and expiration combine with short stock to lock in a nearly riskless profit. For example, selling short 100 shares of XYZ stock, buying 1 XYZ May 60 call, and writing 1 XYZ May 60 put at favorable prices. The process of executing these three-sided trades is sometimes called reversal arbitrage. See also Conversion.
A measure of the expected change in an option's theoretical value for a 1% change in interest rates.
A trading action in which the trader simultaneously closes an open option position and creates a new option position at a different strike price, different expiration, or both. Variations of this include rolling up, rolling down, rolling out and diagonal rolling.
لجنة الأوراق المالية والبورصة. The SEC is an agency of the federal government that is in charge of monitoring and regulating the securities industry.
Secondary market.
A market where securities are bought and sold after their initial purchase by public investors.
Sector index.
An index that measures the performance of a narrow market segment, such as biotechnology or small capitalization stocks.
Secured put / Cash-secured put.
An option strategy in which a put option is written against a sufficient amount of cash (or Treasury bills) to pay for the stock purchase if the short option is assigned.
Series of options.
Option contracts on the same class having the same strike price and expiration month. For example, all XYZ May 60 calls constitute a series.
مستوطنة.
The process by which the underlying stock is transferred from one brokerage account to another when equity option contracts are exercised by their owners and the inherent obligations assigned to option writers.
Settlement price.
The official price at the end of a trading session. OCC establishes this price and uses it to determine changes in account equity, margin requirements and for other purposes. See also Mark-to-market.
Short option position.
The position of an option writer that represents an obligation on the part of the option's writer to meet the terms of the option if its owner exercises it. The writer can terminate this obligation by buying back (cover or close) the position with a closing purchase transaction.
Short stock position.
A strategy that profits from a stock price decline. It is initiated by borrowing stock from a broker-dealer and selling it in the open market. This strategy is closed (covered) later by buying back the stock and returning it to the lending broker-dealer.
Specialist / Specialist group / Specialist system.
One or more exchange members whose function is to maintain a fair and orderly market in a given stock or a given class of options. This is accomplished by managing the limit order book and making bids and offers for their own account in the absence of opposite market side orders. See also Market maker and Market maker system (competing).
A stock dividend issued by one company in shares of another corporate entity, such as a subsidiary corporation of the company issuing the dividend.
Spread / Spread order.
A position consisting of two parts, each of which alone would profit from opposite directional price moves. As orders, these opposite parts are entered and executed simultaneously in the hope of (1) limiting risk, or (2) benefiting from a change of price relationship between the two parts.
Standard deviation.
A statistical measure of price fluctuation. One use of the standard deviation is to measure how stock price movements are distributed about the mean. See also Volatility.
Standardization.
Interchangeability resulting from standardization. Options listed on national exchanges are fungible, while over-the-counter options generally are not. Classes of options listed and traded on more than one national exchange are referred to as multiple-listed / multiple-traded options.
Stock dividend.
A dividend paid in shares of stock rather than cash. See also Spin-off.
Stock split.
An increase in the number of outstanding shares by a corporation through the issuance of a set number of shares to a shareholder for a set number of shares that the shareholder already owns. For example, a corporation might declare a 2-for-1 stock split. This means that for every share of stock an investor owns, he/she will be given another, thus owning two shares instead of one. There will be a corresponding reduction in equity value per share. In this case, the new shares (post-split) will be worth one-half their previous value but the investor will own twice as many shares.
وقف النظام.
A type of contingency order, often erroneously known as a stop-loss order, placed with a broker. It becomes a market order when the stock trades, or is bid or offered, at or through a specified price. See also Stop-limit order.
Stop-limit order.
A type of contingency order placed with a broker that becomes a limit order when the stock trades, or is bid or offered, at or through a specific price.
A trading position involving puts and calls on a one-to-one basis in which the puts and calls have the same strike price, expiration and underlying stock. When both options are owned, the position is called a long straddle. When both options are written, it is a short straddle. Example: a long straddle might be buying 1 XYZ May 60 call and buying 1 XYZ May 60 put.
Strike / Strike price.
The price at which the owner of an option can purchase (call) or sell (put) the underlying stock. Used interchangeably with striking price or exercise price.
Strike price interval.
The normal price differential between option strike prices. Exchange rules for strike intervals have changed over the years, and many stocks are now listed in $1 increments or smaller. In general, strike intervals in equity options are listed in $2.50 increments for strikes under $50 and in $5 increments from $50 up to $200. Over $200, strikes are listed in $10 increments. As mentioned, many stocks are now exempt from standard listing procedures and strike increments will vary.
ملاءمة.
A requirement that any investing strategy fall within the financial means and investment objectives of an investor or trader.
A term used in technical analysis to describe a price area at which falling prices are expected to stop or meet increased buying activity. This analysis is based on previous price behavior of the stock.
Synthetic long call.
A long stock position combined with a long put of the same series as that call.
Synthetic long put.
A short stock position combined with a long call of the same series as that put.
Synthetic long stock.
A long call position combined with a short put of the same series.
Synthetic position.
A strategy involving two or more instruments that have the same risk-reward profile as a strategy involving only one instrument.
Synthetic short call.
A short stock position combined with a short put of the same series as that call.
Synthetic short put.
A long stock position combined with a short call of the same series as that put.
Synthetic short stock.
A short call position combined with a long put of the same series.
Technical analysis.
A method of predicting future stock price movements based on the study of historical market data such as the prices themselves, trading volume, open interest, the relation of advancing issues to declining issues, short selling volume and others.
Theoretical option pricing model.
A formula that can be used to calculate a theoretical value for an option using current stock prices, expected dividends, the option's strike price, expected interest rates, time to expiration and expected stock volatility.
Theoretical value.
The estimated value of an option derived from a mathematical model. See also Model and Black-Scholes formula.
A measure of the rate of change in an option's theoretical value for a one-unit change in time to the option's expiration date. See also Time decay.
The minimum price increment for an option's bid or ask.
Time decay.
A term used to describe how the theoretical value of an option erodes or reduces with the passage of time. Time decay is specifically quantified by Theta.
Time spread.
An option strategy that generally involves the purchase of a farther-term option (call or put) and the writing of an equal number of nearer-term options of the same type and strike price. Example: buying 1 XYZ May 60 call (far-term portion of the spread) and writing 1 XYZ March 60 call (near-term portion of the spread). Also known as calendar spread or horizontal spread.
الوقت ثمين.
The part of an option's total price that exceeds its intrinsic value. The premium of an out-of-the-money option consists entirely of time value.
1. Any investor who makes frequent purchases and sales.
2. A member of an exchange who conducts his or her buying and selling on the trading floor of the exchange.
Trading pit.
A specific location on the trading floor of an exchange designated for the trading of a specific option class or stock.
مصاريف التحويلات.
All of the charges associated with executing a trade and maintaining a position. These include brokerage commissions, fees for exercise and/or assignment, exchange fees, SEC fees and margin interest. In academic studies, the spread between bid and ask is taken into account as a transaction cost.
نوع الخيارات.
The classification of an option contract as either a put or a call.
Uncovered call option writing.
A short call option position in which the writer does not own an equivalent position in the underlying security represented by his or her option contracts.
Uncovered put option writing.
A short put option position in which the writer does not have a corresponding short position in the underlying security or has not deposited, in a cash account, cash or cash equivalents equal to the exercise value of the put.
الأمن الأساسي.
The security subject to being purchased or sold upon exercise of the option contract.
A measure of the rate of change in an option's theoretical value for a one-unit change in the volatility assumption. See also Kappa and Delta.
Vertical spread.
Most commonly used to describe the purchase of one option and writing of another where both are of the same type and of same expiration month, but have different strike prices. Example: buying 1 XYZ May 60 call and writing 1 XYZ May 65 call. See also Bull (or bullish) spread and Bear (or bearish) spread.
التقلب.
A measure of stock price fluctuation. Mathematically, volatility is the annualized standard deviation of a stock's daily price changes. See also Historic volatility, Individual volatility and Implied volatility.
Write / Writer.
To sell an option that is not owned through an opening sale transaction. While this position remains open, the writer is subject to fulfilling the obligations of that option contract; i. e., to sell stock (In the case of a call) or buy stock (In the case of a put) if that option is assigned. An investor who so sells an option is called the writer, regardless of whether the option is covered or uncovered.
XYZ / XYZ Corporation.
A fictitious company used as the underlying stock throughout the OIC website.
No Y Options Glossary Items.
There are currently no glossary items for this letter.
No Z Options Glossary Items.
There are currently no glossary items for this letter.
خيارات البريد الإلكتروني المهنيين.
هل لديك أسئلة حول أي خيارات متعلقة؟
البريد الإلكتروني خيارات المهنية الآن.
الدردشة مع المهنيين خيارات.
هل لديك أسئلة حول أي خيارات متعلقة؟
الدردشة مع خيارات المهنية الآن.
تسجيل الخيارات.
حر، خيارات منحازة التعليم تعلم في شخص و على الانترنت تقدم في وتيرة الخاصة بك.
لا الندوات أو الأحداث النشطة!
ابدء.
إستراتيجيات & أمب؛ المفاهيم المتقدمة.
خيارات التعليم.
الندوات & أمب؛ الأحداث.
أدوات & أمب؛ مصادر.
أدوات & أمب؛ الموارد (تابع)
أخبار & أمب؛ ابحاث.
خيارات للمستشارين.
يناقش هذا الموقع خيارات التداول المتداولة الصادرة عن شركة المقاصة. ولا ينبغي تفسير أي بيان في هذا الموقع على أنه توصية لشراء أو بيع ضمان أو تقديم المشورة في مجال الاستثمار. الخيارات تنطوي على مخاطر وليست مناسبة لجميع المستثمرين. قبل شراء أو بيع خيار، يجب على الشخص الحصول على نسخة من خصائص وخيارات الخيارات الموحدة. يمكن الحصول على نسخ من هذه الوثيقة من الوسيط الخاص بك، من أي تبادل على الخيارات التي يتم تداولها أو عن طريق الاتصال شركة المقاصة خيارات، واحد شمال واكر الدكتور، جناح 500 شيكاغو، إيل 60606 (المستثمرين) @.
&نسخ؛ 1998-2017 مجلس الخيارات الصناعية - جميع الحقوق محفوظة. يرجى الاطلاع على سياسة الخصوصية واتفاقية المستخدم.